时间序列数据的平稳性检验.pptVIP

①当一个系统中有两个以上的变量时，除非我们知道该系统中存在的协整关系的个数，否则是很难用EG法来估计和检验的。因此，一般而言，EG检验仅适用于包含两个变量、即存在单一协整关系的系统。 ②仿真试验结果表明，即使在样本长度为100时，协整向量的OLS估计仍然是有偏的，这将会导致犯第二类错误的可能性增加，因此在小样本下EG检验结论是不可靠的。 * （二）Johansen协整检验。 （1）Johansen协整检验的基本思想 其基本思想是基于VAR模型将一个求极大似然函数的问题转化为一个求特征根和对应的特征向量的问题。 下面我们简要介绍一下Johansen协整检验的基本思想和内容： * 对于如下的包含g个变量，k阶滞后项的VAR模型： （） 假定所有的g个变量都是I(1)即一阶单整过程。其中，yt、yt-1…yt-k为g×1列向量，β1β2…βk为g×g系数矩阵， 为白噪音过程的随机误差项组成的g×1列向量。 * 对式做适当的变换，可以得到如下的以VECM形式表示的模型： （） 其中 ，Ig为g阶单位矩阵， * 我们所感兴趣的是 系数矩阵，它可以看作是一个代表变量间长期关系的系数矩阵。因为在长期达到均衡时，式所有的差分变量都是零向量， 中随机误差项的期望值为零，因此我们有 =0，表示的是长期均衡时变量间的关系。 * 对变