企业信用评估与信用政策.pptxVIP

会计学; 第六章 企业信用评估与信用政策 ; 第六章 企业信用评估与信用政策 ;;;二、企业信用评估的特点;三、企业信用评估的作用;;;（一）、信用要素学说--5C要素;考察客户的5C系统;考察客户的5C系统;（二）4F要素;（三）、5P要素;一、信用评估的基本要素;企业（客户）资信评级;二、企业信用评估流程;二、企业信用评估流程;;评估方法大致可以分为三类;１、“加权”计分法;“加权”计分法结果;2、评估模型法Z’计分法(非上市公司);Z〞用于非制造型企业;3、?综合评估法 （产生于20世纪80年代）;主要因素;;例:新华信企业信用评级架构;综合评估法的评估步骤;4、企业自定客户信用评级体系（企业可以将信用监督简化为信用评级体系）;信用风险模型是将量化(财务数据)和非量化的客户信息联系到信用政策的工具;客户风险评级模型实例;客户风险评级模型实例;客户风险评级模型实例;企业信用报告样本;企业资信调查类信用管理公司;邓白氏码(Data Universal Numbering System)邓氏编码（D-U-N-S? Number） ;第37页/共103页;邓氏编码（D-U-N-S? Number） ;邓氏编码（D-U-N-S? Number） ;第40页/共103页;;一、企业信用政策概述;信用政策的目标;关于信用政策的企业理念： 信用政策必须与特定时期的经济状况相应并预先制定（适用与先行）； 有效信用政策必须是销售、管理、控制共同作用的产物（系统管理）； 企业的信用政策是企业根据自身的具体情况而制定的，信用政策确定了企业所追求的产品赊销效果，并以这一目标为出发点，确定对信用管理工作的授权、规范和评价。 对内，信用政策是指导企业信用管理的纲领； 对外，信用政策取信于赊销客户。 ; ;主要信用政策;二、信用政策类型－战略层面;信用政策类型的影响因素 ;信用政策类型选择;以下并不是调整信用政策的必然条件，但属于信用政策调整时必须关注的信号;三、信用政策－技术层面;（一）、信用标准(Credit Standard) ;信用标准（Credit Standard） ;例:企业信用标准考虑因素;信用标准较高;（二）、信用条件;1）、信用期限;信用期限;企业设定客户的信用期限的影响因素;企业设定客户的信用期限的影响因素;信用期限确定; 【例】边际分析法;【例】;【例】;2）、现金折扣(cash discounts);例:现金折扣;提供现金折扣;3）、拖欠罚金(late fee 滞纳金 );4）、结算回扣Settlement discount ;（三）、信用额度;经常使用的几种信用额度使用条件或情况;常用的信用限额评估方法;以客户的最大负债能力为最大限额，并在此基础上进行修订的计算方法。 营运资产计算 资产负债表比率计算 评估值与经验性统计比率 营运资产分析——决策线图 信用限额的计算及修正;(1) 营运资产的计算;(2) 对资产负债表的评估衡量营运资产质量;计算评估值;(3) 评估值与经验性统计比率;(4) 营运资产分析决策线;x y成线性关系;营运资产评估表;例;净资产= =资产-负债= 2500 － 1500 =1000 营运资产=(营运资本(= 流动资产 - 流动负债)+净资产)/2=950 流动比率=流动资产/流动负债= 1500 / 600 =2.5 速动比率=（流动资产－存货）/流动负债= （ 1500 － 750 ） / 600 =1.25 短期债务净资产比率=流动负债/净资产= 600 / (2500 － 1500) =0.6 债务净资产比率=负债总额/净资产= 1500 /(2500 － 1500) =1.5 评估值=流动比率+速动比率－短期债务净资产比率－债务净资产比率=1.65 1 经验性百分比率=评估值对应的百分比=25% 信用限额=营运资产X经验性百分比率=950 X 25% =237.5万元 ;信用限额评估表;信用限额的计算与修正; 例:风险修正系数(信用级别) ? ;新华信评级风险修正系数;信用限额的修正;信用限额的修正 公司经营状况分析 ;信用额度复审;2、销售量法;3、年度赊销额——利润对比法;（1）、利润对比法（一）——边际分析法;边际分析法;;（2）利润对比法（二）------净现值流量法;利润对比法（二）------净现值流量法;净现值流量法（续）;净现值流量法（续）;3、指标达标法;四、具体企业信用政策内容示例;具体企业信用政策内容示例;具体企业信用政策内容