财管(2015)第19章-营运资本投资.docxVIP

第十九章运营资本投资 一、单项选择题 1.下列各项中，属于适中的流动财产投资策略的特点的是（）。 是在预期因素确定的情况下流动财产的最优投资规模 担当较大的流动财产拥有成本，但短缺成本较小 C.节俭流动财产的拥有成本，但公司要担当较大的短缺成本 D.表现为安排较高的流动财产/收入比率 2.公司采取激进型流动财产投资策略，产生的结果是( )。 利润性较高，风险较高 利润性较低，拥有成本较高 C.拥有成本较小，风险较低 D.利润性较高，风险较低 3.能够使公司拥有的交易性现金余额降到最低水平的是（）。 力求现金流量同步 使用现金浮游量 C.加快收款 D.推迟应付账款的支付 4.在成本模式计算现金需求量下，下列各项中与现金拥有量成正比率改动的成本是（）。 管理成本 时机成本 C.短缺成本 D.交易成本 某公司现金收支平衡，预计全年(按360天计算)现金需要量为250000元，现金与有价证券的变换成本为每次500元，有价证券年利率为10%。根据存货模式，全年现金管理有关总 成本是（）元。 A.5000 B.6000 C.5500 D.4500 6.某公司的现金最低拥有量为 1000元，现金余额的最优返回线为6000 元。如果公司现有现 金15000元，根据现金拥有量随机模型，此时应该投资于有价证券的金额是 ( )元。 A.0 B.6000 C.14000 D.16000 7.在最正确现金