中国投连险分类排名（202306）.docx

内容目录 华宝投连险分类的标准 3 2023 年 6 月证券市场回顾 3 海外市场概览 3 国内市场概览 3 保险业数据回顾 4 新增投资资金数据 4 保险资金运用情况对比 4 中国投连险 2023 年 6 月分类排名 4 投连总体回报率情况点评 5 各分类账户回报率情况点评 5 具体账户表现点评 5 附表：华宝投连险分类排名 7 图表目录 图 1：保险行业新增投资额及占比情况（截至 2023.5） 4 图 2：2023 年 4 月保险资金运用结构(%) 4 图 3：2023 年 5 月保险资金运用结构(%) 4 图 4：激进型投连险指数走势图（2007.12-2023.6） 5 图 5：2023 年 5 月份投连险的风险和收益的匹配(%) 6 图 6：2023 年 6 月份投连险的风险和收益的匹配(%) 6 表 1：投连险华宝分类标准 3 表 2：国际主要指数 6 月表现 3 表 3：中国市场主要指数表现 3 表 4：2023 年 6 月各类账户收益 5 表 5：2023 年 6 月份投连险各分类单月业绩冠军 6 表 6：二级账户 6 月收益情况统计 6 资管生态月度报告 资管生态月度报告 华宝投连险分类的标准 我们根据不同的风险收益结构，将国内现有的投连险品种进行了两级分类。其中， 一级分类有 6 类，分别是指数型、激进型、混合型、债券型和货币型，以及类固定收益 类（2014 年 8 月期新增）。二级分类共有 8 类，将一级分类中的混合型细分为混合激进型和混合保守型，将债券型细分为增强债券型和全债型。 本报告数据来源于相关公司网站及各类公开信息。基于上述分类，我们也对现有市场中的产品进行了编码处理，并根据不同分类，对同一类的产品进行了排名比较。如对本报告数据存有疑问，请相关公司与华宝证券联系沟通。 表 1：投连险华宝分类标准 一级分类 二级分类 分类标准 按权益投资分 按投资股票基金比例分 指数型 指数型 采取指数化策略 指数化策略 激进型 激进型 权益配置比例在 70%以上 80%以上 混合型 混合激进型 权益配置比例在 40－70% 50%-80% 混合保守型 权益配置比例在 40%以下 20－50% 债券型 增强债券型 可投债券型基金，或者少量权益类投资 20%以下 全债型 不投资权益，仅投资于债券和货币市场 80%债券 货币型 货币型 投资于货币市场比例在 80%以上 80%货币市场 类固定收益型 类固定收益型 投资范围包括债权计划、不动产计划以及 固定收益类信托计划等非标准化资产 —— 资料来源： 注：上述两大分类标准满足其中的一个即可 2023 年 6 月证券市场回顾 海外市场概览 2023 年 6 月国际主要指数表现如下所示： 表 2：国际主要指数 6 月表现 股票指数 6 月涨跌幅（%） 美国：道琼斯工业指数 4.56 英国：富时 100 指数 1.15 日本：东京日经 225 指数 7.45 资料来源： ， 数据日期：2023 年 6 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日 国内市场概览 2023 年 6 月中国市场主要指数表现如下表: 6 月涨跌幅（%） 6 月涨跌幅（%） 指数 沪深 300 指数 1.16 中证 500 指数 -0.81 恒生指数 3.74 中债-总净价(总值)指数 0.28 中债-企业债总净价(总值)指数 -0.08 中债-国债总净价(总值)指数 0.33 资料来源： ， 数据日期：2023 年 6 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日 保险业数据回顾 新增投资资金数据 图 1：保险行业新增投资额及占比情况（截至 2023.5） 资料来源：国家金融监督管理总局， 保险资金运用情况对比 图 2：2023 年 4 月保险资金运用结构(%) 图 3：2023 年 5 月保险资金运用结构(%) 资料来源：国家金融监督管理总局， 资料来源：国家金融监督管理总局， 中国投连险 2023 年 6 月分类排名 我们将 2018 年至最新的投连险回报数据进行了排名比较，同时提供了 1 个月、3 个月、6 个月、1 年、2 年和 3 年的回报排名。 投连总体回报率情况点评 2023 年 6 月排名体系内账户共 217 个，全月投连险账户单月平均收益 0.75%。 我们将激进型投连险月度平均收益率做等权重加权制作出激进型投连险指数，并将其与沪深 300 指数做对比，6 月份权益市场有所反弹，全月激进型投连险指数收益率1.67%，沪深 300 指数收益率为 1.16%。截至 2023 年 6 月底，激进型投连险指数收于 195.44 点，调整后的可比沪深 300 指数收于 71.97 点。 图 4：激进型投连险指数走势图（200