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摘 要
随着科技周期的推进，A股计算机公司不断成长，计算机板块已成为沪深股票市场的热门板块。本文以2009年1月1日至2018年11月30日中信计算机指数日收盘点位为研究样本，基于GARCH（广义自回归条件异方差）族模型刻画板块的波动特性，并分别计算沪深A股和计算机板块超前一天的VaR值（在险价值），将其作为风险度量进行对比分析。实证结果表明，我国沪深A股计算机板块收益率存在显著的肥尾尖峰和波动率聚集的特性，在低阶GARCH族模型中GED（广义误差分布）分布下的EGARCH（1,1）模型的风险预测效果最优，能够精准地反映计算机板块的风险水平。通过对比分析得
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