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财务报表分析计算题复习材料 一、会计资料如下 单位：万元 项目 05 年 06 年 07 年 08 年 资产总额 1,711 2,061 2,759 3,879 所有者权益 996 1,235 1,679 2,394 主营业务收入 5,720 7,742 10,839 15,516 净利润 498 668 1,091 1,616 要求：根据上述资料分析评价公司的发展能力 财务指标 05 年 06 年 07 年 08 年 三年平均增长率 销售增长率 35.35% 40% 43.15% 39.5% 股东增长率 24% 35.95% 42.58% 34.18% 资产增长率 20.46% 33.87% 40.59% 31.64% 净利增长率 38.15% 58.58% 48/12% 48.28% 评价： 从以上我们可以发现，该公司从 05 到 08 年除净利润以外，其他各项指标均保持一个比较稳定的增长，同时增长率也较高，但是在销售高速增长的情况下，公司的净利增长率 08 年比 07 年却有所下降，因此应该从成本费用方面入手进行分析，以便进一步降低成本费用，保持净利增长率和销售增长率之间稳定的同步增长，除此之外，该企业在发展能力上问 题不大。 二、 现金流量表如下： 主表项目经营活动现金净流量经营投资活动现金净流量 经营筹资活动现金净流量 主表项目 经营活动现金净流量 经营投资活动现金净流量 经营筹资活动现金净流量 汇率变动对现金流量的影响 现金及现金等价物净增加额 金额 900 -470 -230 0 A 补充资料项目 净利润 +（-）调整项目总额经营活动现金净流量现金期货余额 减去现金期初余额 现金净增加额 金额 C -600 B 320 D E 要求：（1）计算 A.B.C.D.E.数据；（2）从现金净流量的组成说明该公司的现金流量状况 （3）推断该公司所处的发展周期 （4）说明该公司的利润质量 解：（1）A=900-470-230=200 B=900 C=1500 D=320-200=120 E=200 该公司经营活动产生的现金流量为正数（900），说明经营活动有一定回笼现金的能力投资活动现金流量净额为负数，说明该公司有可能增加了投资力度，扩大经营规模占用一定资金。筹资活动现金流量净额为负数，其原因有可能是企业放慢了筹资活动的速度。 投资活动的现金流量净额为负数，说明该公司有可能处于成长期。 该公司的经营活动现金流量占用净利润的60% （900÷1500=60%） ，说明实现净利润中有 60%流作保障，说明利润的质量较高。 三、 速动比率为 1.2，该企业流动资产包括存货、货币资金、交易性金融资产和应收账款四个部分，其中应收账款占流动负债比率为40%。 要求：计算该企业的现金比率，并作简要评价。 ∵ 速动比率= 货币资金? 交易性金融资产? 应收账款? 存货?100% =1.2 流动负债 应收账款=40%×流动负债 现金比率= 货币资金? 交易性金融资产 流动负债 货币资金? 交易性金融资产 ?（40%流动负债 - 存货） 流动负债 速动比率= =1.2 流动负债 ∴ 现金比率+1.2- 40%流动负债- 存货流动负债  =0.8 分析：该公司的速动比率大于 1，现金比率为 0.8，一般认为其短期偿债能力较强。但还应该对现 金比率进行横向与纵向的分析，以及对现金类资产的实际管理状况和企业发生的重大财务活动进行分析。 四、 货币资金 25,000 元，固定资产 262,000 元，资产合计 400,000 元， 应付职工薪酬 25,000 元，实收资本 100,000 元 ，流动比率为 1.5，资产负债率为 60%,本期销售成本 315,000 元，本期存货周转次数为 4.5 次，假定期末存货与期初存货相等 销售成本 存货周转次数=  存货平均余额 ? ((期初? 期末) / 2 =4.5 要求：计算应收账款和存货、应付账款、长期负债、留存收益 负债总额 解：资产负债率= 资产总额 ×100%=60% 负债总额=资产总额×60%=400,000×60%=240,000 留存收益=资产-负债-实收资本=400,000-24,000-100,000=60,000 销售成本 315,000 存货平均余额= = = 70，000 周转次数 4.5 所以，存货=70000 应收账款=资产-货币资金-存货-固定资产 =400,000-250,000-70,000-262,000=43,000 流动资产 400,000 ? 262,000 流动比率= = =1.5 流动负债 流动负债 流动负债=92,000 应付账款=92,000-25,000=67,000 长期负债=2,400,000-92,000=148,000 五、某