不良资产尽职调查报告3篇.pdfVIP

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尽职调查（DueDiligence）又称谨慎性调查，一般是交易双

方达成初步合作意向，经协商一致后，对交易标的及其他有关的

事项进行现场调查、资料分析等一系列活动。尽职调查的形式多

样，主要有法律尽职调查、财物尽职调查、税务尽职调查、商业

尽职调查、环境尽职调查和人力资源尽职调查等。尽职调查的目

的在于交易者能互通有无，掌握全面、真实的信息，解决信息不

对称的问题，简单来说就是以先小人，后君子“”的方式确保交易

双方的利益。

在不良资产处置业务中，尽职调查是最基础、最关键的环节，

整个处置工作，包括构建资产池、估值、报价、设计交易方案等

都建立在尽职调查的基础之上。因此需要对尽职调查给予足够的

重视，抓好基础工作。

不良资产尽职调查的含义和作用

不良资产尽职调查是指在中介机构的参与下，针对拟出售或

收购的不良资产，梳理档案资料、收集相关证据，查找资产的风

险点及价值点，形成专业尽职调查报告（法律尽职调查报告、财

务尽职调查报告、资产评估报告等）的过程。其中中介机构主要

是会计师事务所、律师事务所、资产评估机构等。

*银监会、*颁布并自2005年11月18日起施行的《不

良金融资产处置尽职指引》（银监发72号），不良资产剥离（转

让）方应做好对剥离（转让）资产的数据核对、债权（担保）情

况调查、档案整理、不良资产金融资产形成原因分析等工作；剥

离（转让）方应想收购方提供剥离（转让）资产的清单、现有全

部的档案资料和相应的电子信息数据；剥离（转让）方应对己方

数据信息的真实性和准确性以及移送档案资料的完整性作出相

应承诺，并协助收购方做好资产接手前的调查工作；收购方应对

收购不良金融资产的状况、权属关系、市场前景以及收购的可能

性等进行调查；收购方应认真核对收购资产的数据、合同、协议、

抵债物和抵（质）押物权属证明文件、涉诉法律文书及其他相关

资料的合法性、真实性、完整性和有效性。

以发起方的不同，尽职调查分为卖方尽职调查和买方尽职调

查。卖方尽调和买方尽调在流程和内容上大致相同，但侧重点有

所差异，两者在具体项目中可能会同时存在，但相互独立。卖方

尽职调查能帮助不良资产卖方在掌握资产包真实价值的基础上，

合理设计交易结构，把握谈判价格。而不良资产买方尽调则能帮

助买方确定合理的报价，同时能为后续资产处置的定价、方式选

择和方案设计等提供必要的支持。

不良资产尽职调查的流程

（一）准备阶段

在这一阶段主要工作是确定调查资产的范围，整理、搜集相

时间计划、路线安排等。

（二）非现场调查阶段

非现场调查阶段的要在查阅资料档案，整理填写尽职调查表，

核对信息准确性，建立资产信息数据库的基础上，确定关键调查

问题，并形成之后现场访谈调查提纲。

（三）现场调查阶段

这一阶段的主要工作有走访不良资产各相关方，访谈相关人

员，就关注问题进行答疑；现场勘察核实抵质押物及其他有关事

物；从工商、税务、房产、土地、法院等有关部门进行外围调查；

补充完善尽职调查表及信息数据库内容等。

（四）形成调查结果阶段

在分析总结之前两阶段调查、访谈的成果之上，形成调查结

论，制作尽职调查报告，并整理存档调查资料。

（五）补充调查阶段

根据尽职调查报告阅读使用后的反馈情况，或交易谈判过程

中的实际需求，可能需要对前期调查进行补充完善。

不良资产尽职调查的内容

不良资产尽职调查的内容包括对债权情况的调查、对债务人

的调查、对保证人的调查及对抵押物的调查。

（一）对债权情况的调查

主要调查核实债权的本金、利息、期限、保证方式、抵质押

以及债权的有效性，包括债权债务关系是否成

立、是否存在法律瑕疵、是否超过诉讼时效、借款人主体资格是

否消灭等。可采取贷款合同、借据、收购明细表、债权转让协议

等资料档案相互核对的方式进行核查。

（二）对债务人的调查

对于债务人的调查主要需要掌握的情况有：

1、债务人营业执照、成立文件及工商年检情况，债务人企

业性质、历史沿革；

2、