绿大地审计案例分析.pdfVIP

由上海市李国机律师事务所龙静文律师代理的上海周姓股民诉绿大地虚假

陈述索赔案获昆明市中级人民法院立案，原告要求绿大地公司以及为绿大地上市

做审计工作的瑞华会计师事务所共同赔偿投资者损失。记者采访的两位法律人士

认为，该案件是上市公司审计机构首次被列为第一被告并被立案。

绿大地早在2004年就开始计划实施上市，2006年冲刺资本市场，只可惜折戟IPO。

2007年12月21日，二次闯关终成功，登陆中小板，成为A股唯一一个绿化行

业的上市公司。今年3月17日，绿大地公司发布公告称，董事长何学葵因涉嫌

欺诈发行股票罪经昆明市人民检察院批准，于3月17日由云南省公安局执行逮

捕,有可能成为国内首例IPO欺诈发行股票罪案例。

4天后，中国证监会在其官网上表示，证监会在2010年3月就因绿大地涉嫌信

息披露违规立案稽查，发现公司存在涉嫌虚增资产、虚增收入、虚增利润等多项

违法违规行为。继公司前董事长何学葵被捕之后，绿大地近日再曝危机,公司董

事、财务总监李鹏因涉嫌违规披露、不披露重要信息罪，已于2011年4月7日

被公安机关采取强制措施。

一、引言

云南省绿大地生物科技股份有限公司（，下称“绿大地”）被称为

信誉度最差的A股上市公司，成立于1996年，上市前每股净资产4.43元，于

2007年12月21日在深圳证券交易所挂牌上市，发行价16.49元，以绿化工程和

苗木销售为主营业务，是云南省最大的特色苗木生产企业。它是国内绿化行业第

一家上市公司，号称园林行业上市第一股，其复权后股价曾一路飙升到81.05元。

2010年3月因涉嫌信息披露违规被立案稽查。证监会发现该公司存在涉嫌“虚

增资产、虚增收入、虚增利润”等多项违法违规行为。2011年3月17日，绿

大地创始人兼董事长何学葵因涉嫌欺诈发行股票罪被捕，自此股价一路下跌，半

年多跌幅超过75%。由此逐步揭开了绿大地的财务“造假术”。

伴随着一个个“第一”进入公众视野的绿大地公司，是云南省第一家上市的

民营企业、A股第一家园林上市公司、董事长是云南省女首富等，但就是这么

一家头顶众多“第一”光环的企业，为什么最近陷入了财务舞弊的泥潭？

五度变更业绩

录，2009年10月到2010年4月，对于2009年的全年利润变动之快，之频繁，令

人咂舌：

①2009年10月30日，绿大地发布2009年第三季季报称，预计2009年度净利润同

比增长20%至50%；

②2010年1月30日，绿大地将2009年净利润增幅修正为较上年下降30%以内。

③2010年2月27日，第三次发布2009年度业绩快报，净利润变为6212万元。

④2010年4月28日，再次将净利润修正为-12796万元。

⑤2010年4月30日，最终发布2009年年度报告，披露公司2009年净利润为-15123

万元。仅仅两天，数据又相差了两千多万。

绿大地披露的业绩经过五次反复，由之前的预增过亿，变更为最后的巨亏1.5

亿元。正是它“恶搞”般的财务报告，引发了监管部门的注意。

2.高管频频变动

（1）董事会变动①

招股说明书2008年2009年2010年2011年

姓名职务姓名职务姓名职务姓名职务姓名职务

何学葵董事长何学葵董事长何学葵董事长何学葵董事长2011年3月辞职

赵国权副董事长赵国权副董事长2009年9月辞职

胡虹董事胡虹董事胡虹董事胡虹董事胡虹董事

蒋凯西董事