《证券投资基金分类》课件.pptVIP

**************基金分类的意义帮助投资者更好地理解基金根据不同标准对基金进行分类，可以帮助投资者更好地了解基金的运作方式、风险和收益特点，从而选择适合自身风险承受能力和投资目标的基金。方便投资者进行比较和选择分类可以帮助投资者将不同类型的基金进行比较，例如，比较不同类型的股票型基金的投资策略、风险和收益水平，从而做出更明智的投资决策。构建多元化的投资组合投资者可以根据自身风险承受能力和投资目标，选择不同类型的基金进行组合投资，以分散风险、提高收益。按投资者决策权划分主动型基金基金经理根据市场情况和投资策略，主动选择投资标的，力求超越市场平均收益水平。被动型基金基金经理按照预先设定的投资组合，被动跟踪特定指数或资产，力求复制指数或资产的收益率。证券投资基金集合资金基金公司将许多投资者的资金集中起来，形成一个庞大的资金池。专业管理基金经理拥有专业的投资经验和知识，对资金进行管理和运作。分散投资基金投资于多种类型的证券，降低单一投资的风险，实现收益最大化。参与市场基金投资于股票、债券等金融市场，为投资者创造投资回报。公募基金和私募基金的比较特征公募基金私募基金发行方式公开募集，向不特定投资者发行非公开募集，向特定投资者发行投资者个人、机构投资者机构投资者、高净值人士监管受证监会监管，信息披露透明监管相对宽松，信息披露较少投资策略投资策略较为保守，风险相对较低投资策略灵活多样，风险较高运作方式开放式运作，投资者可自由申购赎回封闭式运作，投资期限固定收益分配收益按持股比例分配收益分配方式灵活按投资方向划分股票型基金投资于股票市场，旨在追求资本增值，风险较高。债券型基金投资于债券市场，追求稳定收益，风险相对较低。货币市场基金投资于短期货币市场工具，追求流动性，风险极低。混合型基金投资于股票和债券，兼顾收益和风险，风险适中。股票型基金投资股票主要投资于股票，追求资本增值。高收益潜力投资股票的波动性较高，也带来更高收益机会。风险较高股票价格受市场影响较大，存在较大的投资风险。债券型基金固定收益债券型基金主要投资于债券，例如国债、公司债等，旨在追求稳定的收益。低风险与股票型基金相比，债券型基金的风险较低，但收益也相对较低。多元化投资债券型基金可以将资金分散投资于多种债券，降低投资风险。货币市场基金投资对象主要投资于短期、高流动性的金融工具，例如国库券、商业票据、银行存款等。目标是追求稳定收益，降低风险。特点风险较低、流动性强、收益率相对稳定。适合短期资金的存放，例如应急资金或短期投资。混合型基金多元投资混合型基金投资于多种资产类别，如股票、债券和货币市场工具，实现多元化配置，降低整体投资风险。灵活配置基金经理可根据市场状况调整投资组合，在股票和债券之间灵活配置，追求长期稳健收益。风险收益平衡混合型基金的风险和收益介于股票型基金和债券型基金之间，适合风险承受能力中等投资者。指数型基金追踪特定指数指数型基金旨在复制特定市场指数的投资组合，例如沪深300指数或纳斯达克100指数。被动投资策略指数型基金的投资策略相对简单，通常按照指数成分股的权重进行投资，无需进行频繁的主动投资决策。低管理费用由于被动管理，指数型基金的管理费用通常比主动管理型基金更低，因此更适合追求长期投资价值的投资者。分散风险指数型基金投资于大量股票或债券，能够有效分散投资风险，降低投资组合波动性。按运作方式划分1开放式基金投资者可以在基金合同约定的时间内申购或赎回基金份额。基金规模会根据市场需求而变化。2封闭式基金基金份额在发行后固定，并在证券交易所上市交易。基金规模固定，不进行申购或赎回。3混合型基金结合了开放式和封闭式基金的特征，既可以申购赎回，也可以在交易所上市交易。基金规模通常根据市场需求调整。开放式基金灵活进出投资者可以随时申购或赎回基金份额，不受时间限制。基金份额数量可根据市场供求变化而调整。净值定价开放式基金的份额价格由基金管理人每天计算，根据基金资产净值进行估值。投资者在申购或赎回时以当日净值进行交易。规模可变基金规模会随投资者申购和赎回而变化，资金流动性较高。基金管理人可根据市场变化调整投资策略，并可根据市场需要发行新基金。封闭式基金固定份额封闭式基金发行后，份额固定不变。投资者只能在二级市场交易，无法直接从基金公司申购或赎回。封闭期封闭式基金设有封闭期，封闭期内基金份额不可赎回，但可以在二级市场交易。价格波动封闭式基金价格由市场供求决定，可能出现溢价或折价现象。按投资风险划分风险等级划分基金的风险等级