20240314 第6节 高胜率形态交易.pdf

第6节高胜率形态交易

本节内容重点：

1、什么是形态交易？

2、形态分类有哪些？

3、如何交易形态？

基于K线图形的交易都是形态交易，由水平线或趋势线构成，是趋势中的一种特殊形

态。本节将向大家介绍交易中常用得上的一些形态交易，主要分为两大类：反转形态和持

续形态。

1、头肩形态

头肩形态分为头肩顶和头肩底，属于反转形态，由右肩、头部、左肩以及颈线组成。

如图（6-1）所示：

图（6-1）

头肩顶出现在相对的趋势高位，价格在创出新高后跌破上升趋势线至低点确立颈线，

然后价格反弹不再创新高，紧接价格回落形成右肩并向下跌破颈线，此时下降趋势初步形

成，价格突破颈线后再次反弹无力受阻于颈线的支撑转阻力位，然后继续延续下跌走势。

该形态结构的激进入场点在右肩，稳健买点在突破颈线和回踩颈线点位。标准的头肩

形态一般不多，以复杂或变异的头肩形态出现较多，头部可能由多个高点组成，右肩也可

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能由多个高点组成，但是不会高于头部高点，头肩底与头肩顶原理一致，方向相反。

图（6-2）

图（6-3）

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2、双底（顶）

双底和双顶形态，又称W底和M头，是特别常见且实用的反转形态。如图（6-4）所

示：

图（6-4）

双顶形态特征：出现第一个新高后，价格回调，回调低点水平位是颈线，接着价格反

弹回测前高却没有再创出新高，形成第2个高点，双顶确立是价格突破水平颈线，突破后

价格可能会出现回踩颈线的动作。该形态的入场点，激进买入点在第2个高点（右顶），稳

健买入是在突破颈线点和回踩颈线受阻点，双底形态与双顶原理一致，方向相反。

值得注意的是，我们需要再了解下变异的双底/双顶形态，一种是第2个假突破第1个

顶（底）或者短暂跌破第1个顶（底），但很快被收复。另一种是出现多个顶（底）部形成

多重顶（底），这种顶（底）一旦被确立相对更可靠，还有一种就是颈线突破后价格多次回

踩颈线位置。

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图（6-5）

图（6-6）

双顶双底其实是价格二次测试失败的价格形态，在确立顶底的时候最好再结合其他顶

底特征共振确认，入场点也要结合入场信号进场为佳。

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3、三角形

三角形分为对称三角形、上升三角形和下降三角形，是常见的价格形态，它既可以是

反转形态也可以是持续形态，具体以它的交易背景和突破方向而定。如图（6-7）所示：

图（6-7）

我们不用纠结它是对称三角形还是上升亦或下降三角形，可以统一看作是一个收敛的

形态，收敛形态是一种动能蓄力的价格走势，形态突破方向往往是我们交易的方向。

三角形交易，关注它所处的趋势和位置，如果能预判它突破的方向可考虑没突破之前

潜伏入场，其他入场点在突破点和突破后的回踩点。

图（6-8）

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图（6-9）

图（6-10）

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4、楔形

楔形和三角形相似，都是收敛形态，分为上升楔形和下降楔形，上升楔形又称熊旗，

下降楔形又称牛旗。它既是反转形态，也可以是持续形态。如图（6-11）所示：

图（6-11）

关注楔形所处的趋势位置和突破方向，买点在突破点和突破后的回踩点位，激进的入

场可在未突破前，但得先预判它突破的方向。