电子行业2024Q4基金重仓分析：基金重仓比例创历史新高.pdf

行业研究|行业专题研究

正文目录

1.基金2024年Q4电子行业持仓分析4

1.1基金重仓电子行业配置分析4

1.2基金重仓个股分析7

2.投资建议：关注“AI+”产业10

2.1建议关注算力产业链10

2.2建议关注消费电子复苏及AI终端落地10

2.3建议关注半导体复苏周期10

3.风险提示10

图表目录

图表1：2015Q1-2024Q4电子行业基金重仓配比4

图表2：2024Q4基金重仓行业配比5

图表3：电子板块行业标准配置比例6

图表4：2015年3月-2024年12月剔除新增上市公司后市值情况（单位：亿元）6

图表5：电子板块行业超配比例7

图表6：电子行业基金持股市值前十个股8

图表7：电子行业持有基金数前十个股（单位：个）8

图表8：电子行业持股占流通股前十个股9

图表9：电子行业基金加仓排名前十个股（单位：万股）9

3/11

行业研究|行业专题研究

1.基金2024年Q4电子行业持仓分析

1.1基金重仓电子行业配置分析

电子行业的基金重仓配比创历史新高。基金对电子行业的重仓比例自2022Q3阶段性

低谷（7.96%）以来，持仓波动上升，2024Q2达到13.67%，经历2024Q3短暂回落之

后于2024Q4大幅上升，达到16.23%，环比增加3.22pct，创历史新高。

图表1：2015Q1-2024Q4电子行业基金重仓配比

电子行业基金重仓配比

18%

16%

14%

12%

10%

8%

6%

4%

2%

0%

1234123412341234123412341234123412341234

QQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQQ

5555666677778888999900001111222233334444

1111111111111111111122222222222222222222

资料来源：Wind，国联证券研究所

电子成为基金重仓第一大板块。2024Q4电子重仓市值占比16.23%，申万一级行业排

名维持第1名（上季度排名第1名，占比13.01%）。排名第二、第三的行业分别是电

力设备、食品饮料，分别占比10.91%、10.64%（上季度分别占比10.86%、11.30%），

电力设备占比微升，食品饮料占比略有下滑。

4/11

行业研究|行业专题研究

图表2：2024Q4基金重仓行业配比

18%

16