个人理财业务05配置证券理财产品.pptxVIP

项目五配置证券理财产品;知识点认知证券理财业务

;认识股票

;

一、股票的本质;二、常见股票的类型

（一）按上市地区划分

A股：人民币普通股票，由我国境内的

公司发行，供境内机构、组织或个人以

人民币认购和交易的普通股股票。

B股：人民币特种股票，它是以人民币

标明面值，以外币认购和买卖，在境内

证券交易所上市交易。

H股：在中国注册成立并获得中国证券监督管理委员会批准，在香港证券市场上市、以港币或其他货币认购及买卖的股份称为“H股”。;二、常见股票的类型

（二）按股东权利划分

普通股：在公司的经营管理和盈利及财

产的分配上享有普通权利的股份。它构

成公司资本的基础，是股票的一种基本

形式，也是发行量最大、最为重要的股

票。

优先股：公司在筹集资金时给予投资者

某些优先权的股票。优先股有固定的股

息，不随公司业绩好坏而波动，并且可以先于普通股股东领取股息。;;;;;;;;;;;谢谢！;项目五配置证券理财产品;知识点分析股票投资

;;;;;;;;;（三）周期性和非周期性股票的投资选择

周期性股票是指支付股息非常高，股价表

现与经济周期相关性很高的股票，其股价

起落与经济的起落基本一致。

周期性股票多为投机性股票，风险和收

益都比较高不宜过多配置，是一种比较

激进的理财方式，适合追求高风险、高

收益的激进型投资者配置。;（三）周期性和非周期性股票的投资选择

非周期性股票是指那些生产必需品公

司的股票，不论经济走势如何，人们

对这些公司产品的需求都不会有太大

变动，经济繁荣、经济减速或衰退都

不会对其股价构成较大影响。

非周期性股票是在经济周期处于低谷,

证券市场持续下跌或因前景不明朗大

幅震荡时，适合投资者用来规避风险的品种，是一种防守型理财方式。

;;;;谢谢！;项目五配置证券理财产品;知识点分析债券投资

;;;;;;;;;四、掌握债券的投资技巧

（一）利用时间差提高资金利用率

利用债券时间差减少资金占用的时间，

相对提高债券投资的收益率。

（二）利用市场差和地域差赚取差价

通过上海证券交易所和深圳证券交易所

进行交易的同品种国债，它们之间是有

价差的。利用两个市场之间和各地区之

间的地域差，有可能赚取差价。

（三）卖旧换新技巧

在新国债发行时，提前卖出旧国债，再连本带利买入新国债，所得收益可能比旧国债到期兑付的收益高。

;;五、熟悉常见债券的投资选择

债券这种投资工具在个人或家庭理财中主

要是实现收益性、流动性及安全性目标，

是一种安全、保守的家庭理财方式，适合

保守型投资者配置。

不同种类债券的风险和收益大小也不同，

投资者应根据自己的实际情况选择，做到

合理配置。;（一）政府债券、金融债券和公司债券的投资选择

政府债券是政府作为发行人而发行的债券。该类债券是以政府的税收和政府提供担保，一般认为是没有风险的投资。

政府债券是债券品种中风险最低和最安全的理财方式，适合厌恶风险的保守型投资者配置。;（一）政府债券、金融债券和公司债券的投资选择

金融债券是由银行和非银行等金融机构发行的债券。

金融机构一般有雄厚的资金实力，信用度较高，往往有良好的信誉。其投资风险也比较低，仅次于政府债券，适合保守型投资者配置。

;（一）政府债券、金融债券和公司债券的投资选择

公司债券是由非金融性质的企业发行的债券。

公司债券的风险在此类债券中最大，因而其利率一般也比较高，适合对收益有一定要求的保守型投资者配置。;（二）短期债券、中期债券和长期债券的投资选择

短期债券是为筹集短期资金而发行的债券，一般期限在一年以内。

短期债券在此类债券中流动性最强，收益最低，适合短期内对资金流动性要求较高的保守型投资者配置。

;（二）短期债券、中期债券和长期债券的投资选择

中期债券是期限在1年以上，5年、7年或10年以下的债券。

中期债券在此类债券中既有一定流动性，又能获取一定收益，适合短期内对资金流动性没有要求的保守型投资者配置。

;（二）短期债券、中期债券和长期债券的投资选择

长期债券是发行者为筹集长期资金而发行的债券，偿还期限为10年以上。

长期债券在此类债券中流动性最差，收益最高，适合长期内对该笔资金流动性没有要求且想获取较高收益的保守型投资者配置。;（三）公募债券和私募债券的投资选择

公募债券是指按法定手续，经证券主管机

构批准在市场上面向所有投资者公开发行

的债券。

公募债券的流动性和安全性高于私募债券，

收益相对较低，适合对流动性有一定要求

的保守型投资者配置。

;（三）公募债券和私募债券的投资选择

私募债券是指面向特定群体投资者发行

的债券。

私募债券的发行范围很小，不采用公开

呈报制度，转让也有一定的局限性，流

动性较差。但是，利率水平一般比公募

债券高，其投资者大多数为银行或保险

公司等金融机构。

;六、掌握债券的投资应用

债券