交易系统设计原则：稳定性与简单性结合.pdfVIP

系统是系统设计者思想、理念的浓缩，是系统设计者思想、理念的的物化表

现形式。系统的设计指导思想在此简称投资哲学，它是系统的和核

心，表达了系统设计者认识投机市场的“世界观”。一个系统最基本的品质

是应该具有正确的投资哲学。一个系统的投资哲学如果存在逻辑错误和明显的

安全，那么应当放弃对该系统的使用。我们在此所说的真理性和自然界

存在的真理性有本质的区别。系统所表达的真理是一种的社会科学的真

理，是少数人掌握的真理，其应当属于搏弈论范畴。在市场中如果一种投资

方法被广泛利用，那么用此投资方法所建立的系统也必将市场的惩罚。

有了正确的投资哲学是设计系统的前提，将投资哲用于实战是

发现与表达的过程，该过程是将“世界观”转化为“方法论”的过程。在交

易中运用的方法各式各样，但必须遵循一个原则--简单性原则。简单的就是美丽

的。在自然界中，的真理往往具有令人惊讶的简单性。在市场中简单

的道理就是最适用的道理。同样我们在设计系统的过程中，应该本着简单性

的原则来设计系统。在制定策略时如果我们加入了过多的条件限制，将

会导致系统信号过少的情况产生。首先这不符合信号数量的统计要求，其次容易

造成小概率的发生，造成以点代面、以偏概全的情况。如果一个系统丧

失了简单性原则，则其有刻意拟合市场数据的可能，而当这种拟合进行外推

检验时却常常连随机系统都不如，因此我们在系统设计时一定要注意规则的简

单性。投资活动非常类似于。系统就是投资者的。参与的士兵

使用不易操作的,是一件非常可怕的事情。另外，从系统工程学的角度讲，复

杂的系统往往是脆弱的，容易的。复杂的系统难以在恶劣的环境中下

来。

一个系统的稳定性，通俗地讲，就是它具有稳定的能力和稳定的获利能

力。一个系统的稳定性具有以下几个方面的含义：

1、该系统可以于各种市场，如市场、市场、外汇市场等等。

2、该系统可以于各国市场。

3、该系统可以于各种品种。

4、该系统可以于各个时期。

5、该系统可以捕获所有的原始波动。

一个系统的稳定性的度量指标有：胜率、净利润、总亏损、强制平仓盈亏、

强制平仓笔数、总次数、平均年次数、次数、亏损次数、单

笔最大额、单笔最大亏损额、平均每笔额、亏损平均每

笔亏损额、平均持有时间、亏损平均持有时间、每次平均收

益率、最大浮动亏损、平均每笔净收益等。

在上述稳定性度量指标中，胜率和每次平均收益率最为重要。如果设计的交

易系统在实际运行过程中其收益率概率分布呈不规则分布，那么这种系统是一

个不稳定的系统。如果用其指导实际投资必将引起投资业绩的不稳定性，其直接

表现就是投资业绩大起大落，作为职业投资人来说，这显然不是我们所要求的。追求

长期持续稳定的获利是衡量投资人是否专业的判断。而现在市面上流行的所

谓系统其往往断章取义，用局部的显著性代表了全局的普遍性，夸大投资业

绩，但其一旦指导投资实战就会很快出风险隐患。