2026年金融风险管理师（FRM）考试题库（附答案和详细解析）（0313）.docxVIP

金融风险管理师（FRM）考试试卷

一、单项选择题（共10题，每题1分，共10分）

以下关于VaR（在险价值）的表述中，正确的是（）

A.VaR衡量的是超过一定置信水平的最小损失

B.95%置信水平的10日VaR表示“未来10日内有5%的概率损失不超过该值”

C.VaR可以完全捕捉尾部风险

D.VaR的计算需要明确时间horizon和置信水平

答案：D

解析：VaR的核心三要素是时间范围（timehorizon）、置信水平（confidencelevel）和最大损失值（maximumloss）。选项A错误，VaR是一定置信水平下的最大可能损失；选项B错误，95%置信水平的10