证券交易风险管理手册.docx

证券交易风险管理手册

第1章风险意识与合规管理

1.1投资者风险偏好与承受能力评估

投资者风险偏好是指投资者在投资过程中愿意承担的风险程度，通常分为保守型、稳健型、平衡型和激进型四种，需通过问卷调查明确。例如，保守型投资者可能仅购买国债或大额存单，而激进型投资者可能偏好高风险的加密货币或股票。投资者风险承受能力是指投资者在考虑投资行为时，因市场环境变化或自身状况变化而可能承受损失的能力。例如，某退休人士因养老金支出刚性，其承受能力应设定为“低波动”，即使市场下跌10%也会触发止损。

专业评估工具包括风险承受能力评估问卷（RiskCapacityQuestionnaire）