上市公司治理提升专题培训.pptxVIP

金祥慧天册（深圳）律师事务所高级顾问上市公司治理提升专题培训

2目录一、近期监管政策情况二、上市公司治理准则修订解读三、近期交易所规则同步修订要点四、董秘监管规则五、短线交易新规

近期资本市场监管政策密集落地2025年10月16日上市公司治理准则证监会修订发布《上市公司治理准则》（证监会公告〔2025〕18号），从董事高管监管、激励约束机制、控股股东行为规范以及规则衔接等四大维度重构上市公司治理规则。2025年12月5日上市公司监督管理条例证监会就《上市公司监督管理条例（公开征求意见稿）》公开征求意见，以“防风险、强监管、促发展”为核心主线，系统性整合《公司法》《证券法》的原则性规定。2025年12月30日证券期货违法行为“吹哨人”奖励工作规定证监会正式发布《证券期货违法行为“吹哨人”奖励工作规定》，进一步完善举报制度，完善奖励条件，较大幅度提高奖励标准，严格规范办理要求，鼓励公正担当的吹哨人文化。2026年4月21日上市公司董事会秘书监管规则证监会正式发布《上市公司董事会秘书监管规则》，同时设置了过渡期（至2027年12月31日），确保市场平稳过渡。各交易所同步修订了《股票上市规则》及《规范运作指引》。2026年4月10日，证监会印发年度立法工作计划，将制定《上市公司董事会秘书监管规则》《上市公司股权激励和员工持股计划管理办法》等纳入重点项目，为专项行动提供制度支撑