金融风险管理习题集及详解.docxVIP

金融风险管理习题集及详解

一、单项选择题（共10题，每题1分，共10分）

在下列风险类型中，由于债务人或交易对手违约而使债权人遭受损失的风险是（）。

A.市场风险是因利率、汇率、股票价格或商品价格等市场因素变动而导致损失的风险。

B.信用风险是因借款人或交易对手未能履行合同义务，或其信用质量下降而导致损失的风险。

C.操作风险是因内部流程不完善、人员失误、系统故障或外部事件而导致损失的风险。

D.流动性风险是金融机构无法以合理成本及时获得充足资金以偿付到期债务的风险。

答案：B

解析：信用风险的核心在于交易对手的履约能力和意愿发生变化，包括违约、延期支付或信用评级下降。A项描述的是市场风险，C项描述的是操作风险，D项描述的是流动性风险。本题要求区分各类风险的本质，B项与题干最吻合。

关于风险价值（VaR）的表述，下列说法正确的是（）。

A.VaR是指在一定置信水平和持有期内，正常市场条件下资产组合可能发生的最大损失。

B.VaR是指资产组合在整个存续期内必然发生的总损失。

C.VaR是指资产组合在过去若干年中的平均收益率。

D.VaR是指为了覆盖非预期损失所必须提取的全部资本金额。

答案：A

解析：风险价值（VaR）是一个概率性统计指标，表示在正常市场条件、给定置信水平和持有期内，资产组合可能面临的最大损失。B项把VaR理解为确定的总损失，忽略了概率和持有期条件。C