证券投资学课件 第二章 证券市场.ppt

第二章 证券市场 第一节 证券市场概述 1．证券市场的定义 证券市场的定义及基本特征；金融市场体系。 2．证券市场发展的三个阶段 自由放任阶段； 法制建设阶段； 迅速发展阶段。 第二节 证券市场的微观主体 1．证券公司 定义。从功能划分：证券经纪商、证券自营商和证券承销商。 2．证券交易所 功能。种类：会员制证券交易所和公司制证券交易所。成员。 3．证券市场的分类 可从证券市场功能、上市条件、交易对象、组织形式等角度进行划分。 第三节 股票价格指数 1．股票价格指数编制方法 股票价格指数含义。股价平均数的计算；股价指数的计算。 2．国内外知名的股票价格指数 我国主要的股票价格指数；国外主要股票价格指数。 第四节 证券市场监管 1．证券市场监管的理论基础 金融监管理论的演化；证券市场监管的主要理论。 2．证券监管的必要性 证券产品的特性与证券监管；证券业的特殊性与证券监管；证券监管的现实必要性。 3．国际证券监管目标与监管职责 三种模式：以投资者保护为重点；以公平、效率为重点；以价格和信息为重点。 4. 证券监管的对象和内容 证券监管的对象是证券市场。证券市场参与者在市场上的一切行为和活动以及由这些行为和活动所产生的各种关系和后果，都是证券监管的内容。 5．证券监管手段 选择监管手段和工具时，要考虑一般市场监管所必须考虑的监管成本和效果问题，还要考虑到证券监管的特殊要求和不同证券市场的监管条件和监管环境。政府可以采取法律、经济、行政等三方面的手段，并辅之以自律管理。 6. 证券监管体制 集中型证券市场监管 集中型监管体制模式的涵义及主要特点。 自律型证券市场监管 自律型监管体制模式的涵义及主要特点。 中间型证券市场监管 中间型监管体制模式的特点及监管子模式。 7. 中国证券发行市场的监管历程 中国现行证券监管体制属于集中型监管体制模式。中国证券监管的历程：行政审批制；核准制；保荐制。 习 题 一、名词解释 证券市场 一级市场 二级市场 私募发行 公募发行 股票价格指数 上证综合指数 沪深300指数 道·琼斯股价指数 《金融时报》股价指数 日经股价指数 恒生股价指数 监管模式 监管手段 二、简答题 1为什么说股份公司的产生和信用制度的发展是证券市场形成的基础？ 2证券市场的参与者与监管者包括哪些？ 3简述证券市场的基本功能。 4上市公司的资本变动主要包括哪些情况？ 5试述证券发行价格的确定方法以及应考虑的基本因素。 6 简述证券市场的监管模式和监管手段。 * * * * *