财务预测、计划与预算作业 答案.docVIP

1. 利润表 单位：万元 2008年 2009年 销售收入 1260.00 1512.00 销售成本 1008.00 1134.00 毛利 252.00 378.00 经营和管理费用： 126.00 158.60 变动费用 63.00 75.60 固定费用（不含折旧） 63.00 83.00 折旧 26.00 30.00 营业利润 100.00 189.40 利息支出 10.00 13.00 利润总额 90.00 176.40 所得税 27.00 30.00 税后利润 63.00 146.40 资产负债表 单位：万元 2008年 2009年 货币资金 14.00 3.07 应收账款 144.00 172.80 存货 280.00 280.00 固定资产原值 760.00 980.00 减：累计折旧 80.00 110.00 固定资产净值 680.00 870.00 资产总额 1118.00 1325.87 短期借款 0.00 60.00 应付账款 246.00 276.75 长期借款 200.00 200.00 普通股股本 500.00 500.00 留存收益 172.00 289.12 负债及所有者权益总额 1118.00 1325.87 ABC公司预计现金流量表(2009年) 单位：万元 项 目 一、经营活动产生的现金流量 销售商品、提供劳务收到的现金 1483.20 现金流入小计 1483.20 购买商品、接受劳务支付的现金 （1103.25） 支付与经营活动有关的现金 （158.60） 支付的所得税款 （30.00） 现金流出小计 1291.85 经营活动产生的现金净流量 191.35 二、投资活动产生的现金流量 购置固定资产支付的现金 （220.00） 三、筹资活动产生的现金 新增短期借款收到的现金 60.00 支付利息 （13.00） 分配股利所支付的现金 （29.28） 筹资活动产生的现金净额 17.72 四、现金和现金等价物净增加额 -10.93 2. A公司2009年度第二季度现金预算表（单位：元） 项 目 4月份 5月份 6月份 月初现金余额 7000 6100 6100 经营现金流入 34000 44000 54000 直接材料采购支出 27000 33000 36000 直接工资支出 2000 3500 2800 制造费用支出 5000 4500 4200 其他付现费用 800 900 800 所得税 0 0 8000 购置固定资产 10000 0 0 现金余额（或不足） -3800 8200 8300 向银行借款（月初） 10000 0 0 归还银行借款（月末） 0 2000 2000 支付借款利息（月息） 100 100 80 月末现金余额 6100 6100 6220 3 （1）A公司2009年的可持续销售增长率=期初权益净利率×收益留存率=[500/（1250－250）]×50%=25% 期初权益净利率×收益留存率 35%= 销售净利率=6.48% b)筹集外部权益资金计算： 下期预计销售收入=销售收入×（1＋计划销售增长率）=10000×（1＋35%）=13500 =销售收入/资产周转率=13500/4=3375（万元） =总资产×权益/资产=3375×50%=1687.5（万元） =1250（万元） =计划销售收入×销售净利率×留存收益率=13500×5%×0.5=337.5（万元） =期末股东权益－期初股东权益－本期收益留存 =1687.5－1250－337.5 =100（万元）