高管审计背景、会计师事务所关联与审计定价——来自中国A股上市公司的经验证据.pdfVIP

中央财经大学学报 2013年第 5期 高管审计背景、会计师事务所关联与审计定价※ — — 来 自中国A股上市公司的经验证据 Managers’AuditBackground，Managers—AuditorsAffiliationsandAuditPricing — — — — E．Vvldenceftrroomm GChhlinnee,se~～hareA LL~isstteeddCoommplanles 张俊民 胡 国强 孔德立 ZHANG Jun-min HU Guo-qiang KONG De—li f天津财绎大学 商学院 天津 300222) [摘 要]针对审计师 “跳槽”现象，本文考察中国上市公司高管审计背景及其事务所关联对审计 定价的影响。研究发现：相比高管无审计背景公司，事务所对高管有审计背景公司收取 了显著更高的审 计费用，以补偿该类客户的高审计风险，这与审计需求的保险理论一致；但是，当具有审计背景的高管 存在事务所关联时，事务所却显著降低 了对其所在公司的审计收费，研究证实了 “校友效应”在新兴中 国审计市场的存在性。研究结论为当前我国高管审计背景及其事务所关联管制提供经验证据。 [关键词]高管审计背景 会计师事务所关联 审计风险 审计定价 【中图分类号]F233 文『献标识码]A f文章编号]1000—1549 (2013)05—0090—07 一 、 引言 在复杂的证券审计市场 ，直接影响审计独立性和审计质量的审计定价一直是学术界关注的热点，其 中，对审计定价的影响因素之考察是其重要研究主题。自Simunic(1980)f]提出的经典审计定价模型，大 量文献从不同角度对审计定价展开讨论 (如Simunic，1984；Seetha一 。t1．，2002；[33Basi。di，2007[43等)，包括非 审计服务、客户公司特征、代理成本、会计师事务所 (以下简称 “事务所”)与审计师特征、风险评估、 审计市场结构等。这些审计定价影响因素的广泛性一定程度反映了审计定价过程的复杂性。 近年来，伴随着安然等公司财务舞弊案的曝光，高管 事务所关联引起了会计监管者的极大关注， 它是指上市公司高管因曾在公司当前雇佣的事务所从事过审计工作而与现任事务所形成的关联关系。 Lennox(2005)5_定义了三类高管一事务所关联关系：(1)雇佣关联 (employmentaffiliation)，即个人离开 事务所并去客户公司工作。例如，审计师A开始被x事务所雇佣，并作为Y公司的审计师，随后他离开 X事务所并被Y公司所雇佣；(2)母校关联 (almamateraffiliation)，即高管 (原审计师)劝服他的公司 去雇佣其以前任职的事务所 (即母校 )。例如，审计师A离开X事务所并成为Y公司高管，Y公司由Z 收稿 日期：2013—03—06 作者简介：张俊民，男，山东金台人，天津财经大学商学院教授，博士生导师，研究方向为会计监管与内部控制；胡围强，男，江 西抚州人，天津财经大学商学院博士研究生，研究方向为公司治理与会计监管；孑L德立，女，北京人，就读于天津财经大学商学院， 研究方 向为审计 。 ※ 本文得到国家 自然科学基金面上项 目 《产权视角下的审计师声誉机制及其经济后果研究》(项 目编号与教育部人文社会 科学研究规划基金项 目 《内部控制与独立审计的耦合效应研究：财务重述视角》(项 目编号：12YJA790193)资助。 ① 本文 “高管”是指上市公司的董事 (包括董事长、董事、总裁、副总裁)和高级管理人员。我们手T整理CSMAR数据库高管背景发 现，在有审计背景的 1099个独立董事中有近2／3现为事务所合伙人或雇员，而根据 2002年7月 1日中注协印发的 《中国注册会计师 职业道德规范指导意见》第三十七条规定，事务所的高级管理人员或员T不得担任鉴证客户的独立董事职务，这使得上市公司独立董 事 与公司现任事务所 (审计师)具有关联关系的可能性较小，为此，本文不对其进行考察。此外，为更好地考察高管审计背景对审计