XBRL及其应用概论(2)XBRL与证券行业监管文：刘世平王颖.pdfVIP

XBRL 及其应用概论（2） XBRL 与证券行业监管 文：刘世平 王颖 【摘要】 XBRL 是一个开放性的、平台独立的国际标准，同时也是一门技术。 率先在证券监管中的应用，将会给整个监管行业带来一次革命性的进步。 目前，各国政府都开始重视XBRL 的作用，中国的证券行业也开始对XBRL 进行实际 应用。 一、 改进证券监管的技术利器 “保护投资者利益” 证券监管的主要任务是：完善信息披露法规，强制上市公司及时、准确、真实、全面地 披露信息，让投资者自己做出判断。简而言之就是保护投资者的利益。也是证券监管的核心。 反之，如果监管部门没有完成自己的任务，就会导致投资人完全对政府失去信心，使证 券业发展严重受到影响。如“安然”事件，就对美国的证券市场产生了很大冲击，美国为了 应对这些问题，也提出一些新的规定，如SEC于2002年发布新的规定，加强了对华尔街投资 银行的证券研究的监管。主要措施有： (1)禁止证券分析师对所在投资银行提供金融服务的公司提供带有偏见性利好的报告； (2)禁止证券分析师在40天内对所在投资银行负责首次公开发行(IPO)的公司提供评估报 告，或在10天内对增发股票的公司提供报告； (3)限制但非禁止证券分析师与公司的投资银行业务人员对评估报告交换意见； (4)限制公司在证券分析师做出正式评估之前发布预期评价报告； (5)限制证券分析师对其所跟踪研究行业的首次公开发行股票进行交易； (6)要求证券分析师在对公司做出评估报告的前30天和之后的5天之内不得买卖该公司的股 票； (7)禁止证券分析师卖出其近期推荐的股票； (8)要求投资银行披露股票评级的标准和历史纪录。 不仅美国，全世界很多国家和地区包括中国，都对这个事件有所反应，制定了相应的法 规来避免类似事件的再次发生。但是仅有法规很难保证监管质量，在实际执行过程中还需要 技术和法律配合，共同协助监管机关来完成任务。很多国家和地区都选择了XBRL技术。 需求和作用 要了解 XBRL 在证券监管中的作用，先要了解其在证券监管中的具体应用。目前公司欺 诈发行与中介机构提供虚假证明的行为是证券监管面临的重点问题，其原因大概有两个方 面： 个人因素 即少数注册会计师作为有关信息或行为的鉴证者，并没有尽到应有的职业职责，或恪守 职业道德，未能揭示客户公司的违规行为，甚至与客户公司串通舞弊，极大地损害了信息使 用者的利益。 在此情况下，为了减少或避免注册会计师的“利益冲突”，各国对会计师事务所和注册 会计师发布了诸多相关法规，比如前文提到的 SEC的 8 个规定。《中华人民共和国证券法》 中也有类似规定，包括“为股票发行出具审计报告、资产评估报告或者法律意见书等文件的 专业机构和人员，在该股票承销期内和期满后六个月内，不得买卖该种股票。除前款规定外， 为上市公司出具审计报告、资产评估报告或者法律意见书等文件的专业机构和人员，自接受 上市公司委托之日起至上述文件公开后五日内，不得买卖该种股票”等等。 虽然各国证券监管机关都制定了相关的法律法规，但是，由于财务报告本身的复杂性高， 审计监察的工作量过大，即使个人没有主动地对审计报告和监管结果进行改动，单纯依靠审 计人员个人努力也很难对财务报告得出正确的检查结果。目前急需一种技术手段，把审计检 查人员从繁重的人力劳动中解放出来。 企业和会计师事务所因素 这在中国比较明显。在中国，上市公司需要提供经过注册会计师审计的财务报告，已经 成为规范证券市场的一种政府行为，并不是上市公司自身的强烈需求。由此产生了矛盾：不 承受财务报告所产生成本的投资者、政府、债权人以及潜在的投资者和债权人，他们希望财 务报告准确、详细、全面；承受财务报告产生成本的部门希望成本最小化。会计师事务所直 接面对这对矛盾，而且各个会计师事务所为了生存往往在竞争中向成本屈服，以降低审计费 用，牺牲审计质量来争取客户。由此产生连锁恶性循环，注册会计师会慢慢丧失公信力，并 且最终会使注册会计师审计成为多余。 所以各个会计师事务所也急切需要一种技术手段，一方面大大降低成本争取客户；另一 方面提高审计质量和注册会计师的威信。 我们可以看出，监管机关、会计师事务所和注册会计师这三个层面都需要一种技术来解 决他们的问题，而XBRL正好可以充当这个角色。 四个主要应