第四章 投资基金(南大).ppt

第四章 投资基金 教学目的与要求： 本章讲述证券投资基金基本知识。 通过本章的学习，要求学生了解证券 投资基金的意义、性质、特征和种类； 理解证券投资基金当事人之间的关系; 以及证券投资基金与股票、债券的关 系；掌握证券投资基金的交易方式和基 金资产的估价方法。 教学重、难点： 1、证券投资基金的定义、性质与特征 2、证券投资基金与股票、债券的联系与 区别 3、证券投资基金的种类 4、证券投资基金的当事人及其之间的关系 5、证券投资基金的发行与交易 第一节 投资基金概述 一、投资基金的产生与发展（P87） （一）投资基金产生和演变 证券投资基金起源于19世纪60年代,它起源于英国，但盛行于美国。迄今为止,它大致经历了产生、发展、成熟三个阶段。 1、1868年至1920年是证券投资基金的产生阶段。 2、1921年至20世纪70年代是证券投资基金的发展阶段。 3、20世纪80年代以后是证券投资基金趋于成熟的阶段。 （二）我国基金的发展概况 二、证券投资基金的概念、特点和作用（P85） 对投资基金的理解: 1、投资基金是一种信托投资方式。 2、投资基金以其它金融工具为投资对象，属于间接金融工具。 3、投资基金以金融资产为专门经营对象，以资产保值增值为根本目的，根据证券投资组合原理将基金分散投资于各种有价证券和其