基于现行法律框架的中国金融监管协调合作研究.pdfVIP

第26卷第4期 鹰 求 金 融 学 院 謦 极 Vo1．26，No．4 2011年 7月 d0Urna]Of F1nance and ECOnom1cs JU1．20 ll 基于现行法律框架的中国金融监管协调合作研究 文洪武 天津财经大学 经济学院，天津 300222 摘 要：通过分析现行法律框架下中国金融监管协调合作的必要性，梳理和总结 协调合作取得的成效后发现，3-前金融监管协调 中主要存在牵头人地位不明确、协调 机制对监管机构约束力不强、缺乏有效的争议解决机制和监督机制、影子银行体系游 离于金融监管之外、监管协调机制缺乏匹配的专业人才等问题。建议明确央行作为金 融监管协调机制牵头人的地位 ，进一步完善金融联席会议制度 ，建立金融监管协调监 督机制，积极培养综合型监管人才；强调金融监管协调机制应注重服务金融市场、监 管对象和投资者。 关键词：法律框架；金融监管；协调合作 中图分类号：F830．2 文献标识码：A 文章编号：1674—1625(2011)04—0120-9 21世纪前 10年，中国金融业成功应对了两大挑战：一是中国加入WTO，金融业面 临全面对外开放，直接面对金融 自由化、全球化的冲击；二是始发于美国的全球金融危 机对中国金融业的经营模式、监管理念和改革发展方向都产生了深远的影响。、新的形 势推动着中国金融业快速发展，在金融产品、经营模式等方面的金融创新不断涌现，出 现了一批涵盖大部分金融业务的金融控股公司。这些金融业务发展的新趋势与现在 中国分业经营分业监管的金融管理体制相比较，出现了明显的矛盾和不适应。如何在 现行金融监管的法律框架下，加强金融监管部门之间的协调合作，提高监管效率与水 平，是保障中国金融业持续健康发展的重要议题 ，也是本文的研究重点。 一 、 金融监管协调合作——金融全球化发展的必须趋势 金融监管是指一个国家(地区)的中央银行、其他金融监督管理当局依据国家法 律法规的授权对金融业实施的监督和管理 (唐伦飞和安启雷，2010)]。中央银行和 其他金融监管当局是金融监管的主体，此主体是作为社会公共利益的代表，运用国家 收稿 日期：2011一o4—15 作者简介：文洪武(1970一)，男，高级经济师，天津财经大学经济学院博士研究生，供职于中国人民银行石家庄中 心支行 ，研究方向为国际金融。 · 120 · 基于现行法律框架的中国金融监管协调合作研究 法律赋予的权力去监管整个金融体系的特殊机构。一国范围内的金融监管协调合作 是指一个国家(地区)的各个金融监管主体为了实现金融监管的整体有效性、降低监 管成本、提高监管效率，通过各种机制努力实现监管工作的和谐一致。按照纳入协调 范围的监管主体的多少，监管协调合作有狭义和广义之分。狭义监管协调合作的监管 主体包括一国(地区)的中央银行、专门的金融监管机构 (如证监会、保监会、银监会) 和政府有关部门(如财政部)；广义的监管协调合作的监管主体除了以上各机构部门 外，还包括金融行业公会、各种专门的服务性机构 (如会计师事务所、资信评估机构) 等。由于狭义金融监管协调合作的主体承担了绝大多数的监管工作，因此一般所说的 金融监管协调合作主要是指狭义的金融监管协调合作。 随着金融 自由化和全球一体化的发展，金融监管协调合作已经成为一种全球化的 趋势。自2O世纪6O年代以来 ，世界各国金融创新层出不穷，金融 自由化、全球化趋势 越来越明显，其直接后果是巨大型、综合型、创新型金融企业的大量涌现。这些金融企 业在全球配置资源，各项业务交叉开展，汇集传统银行、证券、保险业务特征的新型金 融产品不断涌现，对传统金融监管的有效性提出了挑战，同时，全球一体化的发展使全 球金融监管合作成为必须的选择，各国金融监管的模式、标准都有趋同化倾向，在全球 主要经济体坚持混业经营混业监管的情形下，实行分业监管的经济体各金融监管机构 之间不得不加强金融监管协调，以实现总体监管 目标，开展国际合作。 目前世界各国的金融监管模式依据金融业的经营模式主要分为分业监管和统一 监管两种。分业经营模式下各个监管主体之间以及混业经营模式下的监管主体各部 门之间