对保险人有利地投保人顺向选择研究.pdfVIP

对保险人有利的投保人顺向选择研究 周建涛① 摘要保险合同签订前，由于投、保双方信息不对称，投保人既可能作出对保险人不利的逆向选择行为， 也可能作出对保险人有利的顺向选择结果。目前的文献较多关注前者，却忽视后者。本文剖析逆向选择理性人 假定的不足，探讨顺向选择关于人的心理气质或对待风险的态度存在差异性假定的合理性，指出保险公司应在 投保人的逆向选择和顺向选择之间作出适当权衡，以兼顾投、保双方的利益。 关键词逆向选择心理气质或对待风险的态度顺向选择权衡 一、引言 所谓逆向选择(adverseselection)，指事前隐藏信息的行为，交易双方拥有的信息是不对称的，拥 有更充足信息的一方为了自身的利益将损害另一方的利益。典型的逆向选择发生在旧车市场，Akerlof (1970)指出：买卖双方对于交易旧车的信息是不对称的，卖方知道旧车的真实质量，而买方只知道市 场上所有旧车的平均质量。假定买方只愿意支付根据平均质量确定的价格，这样质量高于平均质量的旧 车就会退出市场，只有质量低于平均质量的旧车才会进入市场交易。也就是说，因信息不对称而产生的