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第六章 短期资金筹集方式 短期资金一般占用于流动资产项目，具有占用期限短、占用数额小、资金成本低等特点。 短期资金一般通过流动负债来筹集，其筹集方式包括商业信用、短期借款、发行短期融资券等。 本章主要介绍各种短期筹资方式的概念、种类及优缺点 。 第一节 商业信用 商业信用是指企业在商品交易中由于延期付款或递延交货所形成的借贷关系，是融资企业一种重要的短期资金筹集方式。 一、商业信用形式 （一）应付账款 是购买企业的一种自然性融资 （二）预收货款 是销货企业的一种短期资金来源 （三）应付票据 销货企业在需要资金时，可以向银行贴现票据获得资金。 二、商业信用条件 是信用提供方对付款时间和现金折扣所做的具体规定。 付款时间一般体现为赊购时销货企业允许的购货买方的付款延期期间、商业汇票的票面期限或预收账款是购买方允许的销货企业的延缓交货期间。 现金折扣是销货企业为鼓励购买方尽早付款而给与的价格优惠，丧失的现金折扣就是购买方为获得在一定期间的资金使用权所负担的成本。 （一）预收货款、不带息票据和没有现金折扣的应付账款 （二）带息应付票据和有现金折扣的应付账款 带息应付票据是购买企业通过负担利息的方式所获得的商业信用，票面利率即是这项短期资金的成本，企业可以结合自身的情况，和短期借款的利率相比较，以决定是否利