建立商业银行经济资本绩效评价体系.pdfVIP

《金融与经济》 年第 期 经营管理 !# $ 建立商业银行经济资本绩效评价体系 贾建军 %复旦大学管理学院，上海 !’( 摘 要：传统的建立在会计收益基础上的绩效考评方法忽略了商业银行收益与风险的平衡，不利于 建立重视风险控制的商业银行文化。经济资本和建立在经济资本基础上的风险调整收益率评价法可以实 现风险与收益的平衡，将会改变商业银行单纯追求账面收益而忽视风险控制的行为，降低商业银行体系 的风险。 关键词：经济资本；绩效评价 中图分类号： 文献标识码： 文章编号： （ ） *’ + ,#),#-. !# $)/’)’ 我国商业银行的管理效率和盈利能力与国际 会计资本的概念比较明确，是指企业资产和 活跃银行相比存在较大的差距，单纯追求规模的 负债之间的差额，即所有者权益。所有者权益是一 扩张并没有带来盈利能力的提高，反而容易导致 个剩余权益，是所有者对企业净资产的索取权。会 风险的失控。随着我国对外资金融机构全面开放 计资本受企业经营盈亏和所有者投资和利润分配 人民币业务，中资商业银行将面临更为激烈的市 因素的影响而不断变动，其中主要是受经营盈亏， 场竞争，中资银行的管理效率低下导致在与外资 即会计利润的影响。传统的利润最大化的管理观 银行的竞争中处于不利的地位，其中一个主要的 念没有考虑占用所有者投入资本的机会成本，利 原因是我国商业银行的传统管理理念和手段侧重 润最大化并不代表企业价值的最大化，这是会计 于账面的会计利润导向，缺乏将风险控制与盈利 利润和经济利润的主要区别。 能力提高有机结合的管理模式，由此造成商业银 监管资本是金融机构管理当局为了保持金融 行风险的加剧，尤其是操作风险控制的缺失，使得 体系的稳定和防范风险要求商业银行必须保持的 商业银行内部的大案和要案频繁发生，银行业监 最低资本水平。监管资本与会计资本的不同之处 督管理委员会先后发布了一系列风险管理的指导 在于监管资本中包括了一部分不属于会计资本的 性文件，但是外部监管措施发挥效用的前提是商 内容，即长期次级债务，从会计的角度看属于负 业银行应转变经营理念，从单纯的追求会计利润 债，但是由于是商业银行长期稳定的资金来源，可 转向风险控制与利润的平衡，必须通过绩效评价 以满足商业银行流动性管理的要求，在监管角度 建立重视风险控制的商业银行企业文化。 上可以等同于自有资金，作为附属资本计入监管 银行业是一个经营风险的行业，本身是利用 资本，监管当局对于可计入附属资本的长期次级 对风险的管理来获得收益，风险和商业银行是永 债务计量有一定的限制。 远伴生的。如何控制风险使风险与获得的收益相 经济资本是商业银行为抵御所面临市场风 匹配是商业银行管理决策的重要问题。作为银行 险、经营风险和信贷风险所需要的资本，在一定的 的高层管理者需要考虑的是如何引导各层次的部 置信条件下所面临的最大损失。经济资本是与特 门和员工在拓展业务时从银行长远利益和战略的 定的风险相适应为评价经济收益而分配的资本， 高度考虑风险控制，新巴塞尔协议中所提倡的经