国际金融实务 教学课件 978 7 302 23450 0 6 外汇风险管理.pdf

国际金融实务 国际金融实务 6 外汇风险与规避 6 外汇风险与规避 知识目标 知识目标 • 掌握外汇风险的概念、构成要素和类型； • 掌握外汇风险的概念、构成要素和类型； • 了解外汇风险对企业生产经营的经济影响； • 了解外汇风险对企业生产经营的经济影响； • 掌握不同类型外汇风险的规避手段和方法 • 掌握不同类型外汇风险的规避手段和方法 技能目标 技能目标 掌握并灵活运用外汇风险管理的各种方法。 掌握并灵活运用外汇风险管理的各种方法。 6 外汇风险与规避 6 外汇风险与规避 2 3 1 2 外汇风险概述 外汇风险 企业的外汇 管理方法 风险管理 6.1 外汇风险概述 6.1 外汇风险概述 31 外汇风险的概念 2 外汇风险的构成要素 33 外汇风险的类型 4 外汇风险的经济影响 6.1 外汇风险概述 念 概 的 险 风 汇 外 外汇风险（Foreign Exchange Risk），又称汇率风险 （Exchange Rate Risk），是指一个组织、经济实体或 个人，因其在国际经济、贸易、金融等活动中，以外币 计价的资产或负债因外汇汇率的波动而遭受本币价值损 失或收益的可能性。 解 理 的 险 风 汇 外 （1）外汇风险是由于经济主体持有外汇头寸、发生 不同货币间兑换或折算而产生的。 （2 ）外汇风险源于汇率变动的不确定性，汇率变动 是引发外汇风险的最直接因素。 （3 ）外汇风险是由于汇率变动而给经济主体带来损 失的可能性，而非必然性，既有损失的可能性也有 收益的可能性。 6.1 外汇风险概述 外汇风险的构成要素 外汇风险 本币 外币 时间 6.1 外汇风险概述 外汇风险的类型 交易风险（Transaction Risk ）是指从某项以外币计价结算的国际经济合同 签订之日起，到期债权债务得到清偿这段期间内，由于该种外币与本国货 币的汇率变动而导致该项交易的本币价值发生变动的风险。交易风险是一 交易风险 种最常见、最容易理解的外汇风险，它起源于尚未结清的、以外币计价的 应收或应付款项。 会计风险（Accounting Risk ），又称折算风险（Translation Risk ），是指在 对资产负债表、损益表等以外币计值的会计报表以母国货币进行折算过程 会计风险 中所产生的外汇风险。它是由于报告日和资产负债表各项目发生日