万家稳健增利债券型证券投资基金年第二季度报告.docVIP

万家稳健增利债券型证券投资基金2010年第二季度报告2010年6月30日2010年7月19日,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2010年7月15日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 ,但不保证基金一定盈利。 ,投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告期自2010年4月1日起至6月30日止。519186 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2009年8月12日225,337,356.57份 投资目标 严格控制投资风险的基础上,追求稳定的当期收益和基金资产的长期稳健增值。,采取积极主动地投资管理策略,通过定性与定量分析,对利率变化趋势、债券收益率曲线移动方向、信用利差等影响债券价格的因素进行评估,对不同投资品种运用不同的投资策略,并充分利用市场的非有效性,把握各类套利的机会。在风险可控的前提下,实现基金收益的最大化。,属于具有中低风险收益特征的基金品种,其长期平均风险和预期收益率低于股票型基金、混合型基金,高于货币市场基金。A 万家稳健增利债券C 下属两级基金的交易代码 519186 519187 报告期末下属两级基金的份额总额 140,874,615.57份 84,462,741.00份 §3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要财务指标 单位：人民币元 主要财务指标 万家稳健增利债券A报告期(2010年4月1日-2010年6月30日C报告期(2010年4月1日-2010年6月30日589,952.85 176,852.15 2.本期利润 1,959,053.33 745,937.43 3.加权平均基金份额本期利润 0.0097 0.0077 4.期末基金资产净值 143,434,955.92 85,695,655.15 5.期末基金份额净值 1.0182 1.0146 注：1、上述基金业绩指标不包括持有人交易基金的各项费用,计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 2、上表中本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。A 阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 0.64% 0.17% 0.64% 0.09% 0.00% 0.08% 万家稳健增利债券C 阶段 净值增长率① 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①-③ ②-④ 过去三个月 0.54% 0.17% 0.64% 0.09% -0.10% 0.08% 3.2.2自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 万家稳健增利债券A 万家稳健增利债券C 注：本基金于2009年8月12日成立,成立至今不满一年,根据基金合同规定,基金合同生效后六个月内为建仓期,2009年8月1日- 7年,复旦大学经济学硕士,曾在招商证券股份有限公司从事投资管理、在东方证券有限公司从事固定收益投资工作,在东吴基金管理有限公司担任基金经理助理,曾任万家货币市场基金基金经理。,本基金管理人严格遵守基金合同、《证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》等法律、法规和监管部门的相关规定,依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产,在认真控制投资风险的基础上,为基金持有人谋取最大利益,没有损害基金持有人利益的行为。,在投资管理活动中公平对待不同基金品种,无直接或间接在不同投资组合之间进行利益输送的行为,报告期内无异常交易。 公司根据中国证监会发布的《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》的要求,制订和完善了公平交易内部控制制度,通过制度、流程和技术手段保证公平交易原则的实现。同时,公司通过对投资交易行为的监控、分析评估来加强对公平交易过程和结果的监督。,我公司没有和本基金投资风格相似的其他投资组合品种。 2010年二季度,债券市场波动加大,债券价格总体上涨,但债券收益率曲线变平。央行再次上调存款准备金率,且在公开市场操作中重新发行三年期央票,连续回笼货币,短期央票发行利率出现上升。资金面因素主导了债券市场的走势。 本基金二季度净值实现正增长,业绩表现较上一季度有所改善但仍难令人满意。债券组合结构进行了较大调整:大幅减持央行票据而增持信用债券,奠定了净值增长的基础。新股申购变得更为谨慎,降低了申购新股的频率,新股申购整体收益也为正。可转债资产的贡献为负,对业绩形成拖累。,万家稳健增利债券A