《Basel与COSO风险管理理念差异研究》.pdf

　经济理论与经济管理 　2008 年第 11 期 B a s el 与 COSO 风险管理理念差异研究 周 　玮 , 王 　卉 ( 中国银行股份有限公司稽核部 , 北京 　100818) 经历了股改上市后的中国银行业 , 在不断深化 理组织对于企业风险管理除了在风险管理 目标上都 公司治理 、完善企业风险管理体系的过程中发现 , 明确为 “建立健全企业全面风险管理体系 ( 内部控 ) 中国证监会和上海证券交易所对 A 股上市企业的 制体系 ”外 , 在其他方面表现出的是更多的差异 。 ① 风险管理要求主要是根据美国 CO SO 委员会 的风 ( ) 一 风险及风险管理的定义 险管理理念制定的。同时 , 外部审计师在对上市银 两大组织对风险的最本质的定义是一致的 , 都 行财务报告的审计过程中 , 对于相关内部控制的评 认为风险是一种不确定性 , 是一种概率 。差异在于 价是依据美国 《萨班斯 - 奥克斯利法案》404 条款 Ba sel 明确地表示风险是由于可能的损失而导致预 ( SOX404) 进行的。这与商业银行上市前一直遵循 ② 期收益的不确定性 。因此 , 风险的最主要特征有四 的Ba sel 风险管理体系 有着明显的差异 。而这种 差异导致一直走在企业风险管理前沿 , 以经营风险 个方面 : 其一是两面性 。既有损失 , 也有收益 , 且 为主要特征的商业银行在面对另一种体系下的管理 以收益为主导 。其二是不确定性 。可能发生 , 也可 要求时显得有些茫然无措 。在面对两种不同的监管 能不发生 , 发生的结果可能大 , 也可能小 , 是未来 发生某种结果的一个过程 。其三是可测性 。可以在 理念 和要求 的情况 下 , 作为 以 “经济增加值 ” 事先通过概率的方法在一定范围内作出预测 。其四 ( EV A) 为战略目标的上市银行 , 如何在尽力减少 是可控性 。可以通过管理进行控制 。 管理成本和资源投入的同时 , 既要满足外部监管的 要求 , 又能提升企业风险管理能力 , 是摆在所有上 两大组织都认为风险管理是一个过程 , 或者是 对过程的管理 。差异在于 Ba sel 更认为风险管理是 市商业银行面前亟待解决的课题 。 一个非线性过程 , 即风险并不一定因为施加了管理 一 、两大组织在风险管理理念 而发生本质的变化 , 也就是说 , 风险管理的效果可 及管理模式上的差异 能是有限的 , 甚至是无效的。如图 1 所示 。 图 1 中的横轴表示风险管理的工作投入, 纵轴 到目前为止 , Ba sel 和