财务报表分析 第2版 教学课件 周凤 主编 第3章 3 2.pdfVIP

3.2 资产负债表质量分析 3.2.1 资产质量分析 3.2.2　负债质量分析 3.2.3　所有者权益质量分析 3.2 资产负债表质量分析 3.2.1 资产质量分析 资产质量分析是指分析资产账面价值与“实际值” 之间的差异。 1.流动资产质量分析 包括货币资金、交易性金融资产、应收票据、应收 账款和存货等。 3.2 资产负债表质量分析 （1）货币资金分析 l 货币资金持有量分析 l 货币资金预算分析 l 货币资金管理分析 l 货币资金周转分析 l 货币资金构成分析 3.2 资产负债表质量分析 （2 ）交易性金融资产分析 l 关注其期末的公允价值 l 分析交易性金融资产的投资收益的情 l 要注意交易性金融资产的构成 3.2 资产负债表质量分析 （3 ）应收票据分析 l 分析应收票据的业务基础。商业汇票的使用要求以商品 交易为前提。 l 要与会计报表附注结合起来，了解已贴现的商业承兑汇 票，关注其期末的公允价值 3.2 资产负债表质量分析 （4 ）应收账款分析 l 应收账款账龄分析 l 应收账款周转分析 l 坏账准备分析 l 应收账款信用政策分析 3.2 资产负债表质量分析 （5）预付账款分析 l 该项目的变现性较差。 l 一般情况下，预付账款不构成流动资产的主体。如果企 业预付账款过高，企业可能存在非正常转移资金、非正 常向有关方提供贷款，甚至抽逃资本的行为 3.2 资产负债表质量分析 （6）其他应收款分析 l 其他应收款仅仅是暂付款，一般期限较短。如果企业生 产经营活动正常，其他应收款的数额不会太大，若其他 应收款过大，属于不正常的现象 l 分析其他应收款时，要通过报表附注仔细分析它的构成 、内容和发生时间，特别是其中的金额较大、时间较长 的款项 3.2 资产负债表质量分析 （7）存货分析 l 对存货的物理质量分析 l 对存货品种构成分析 l 对存货的时效状况分析 l 对存货周转速度分析 l 存货跌价准备分析 3.2 资产负债表质量分析 （8）其他流动资产分析 l 其他流动资产是指除上述流动资产以外的流动资产 l 分析时应注意，其他流动资产在报表中的金额应该较少 ，如果数额较大，通常是企业潜亏挂账的信号 3.2 资产负债表质量分析 2.长期投资质量分析 （1）长期股权投资分析 l 对长期股权投资进行构成分析 l 对利润表中股权投资收益与现金流量表中因股权投资收 益而收到的现金，以及“应收股利”年初、年末金额之间 的差异进行分析 l 通过分析企业利润表中净利润中“投资收益”与“其他利润 ”的数量结构与企业资产结构的数量对比关系来判断。 l 通过某些迹象来判断 l 长期股权投资减值准备 3.2 资产负债表质量分析 （2 ）长期债权投资分析 1）对长期债权投资进行账龄分析。一般来说，超过合同 约定的偿还期越长的债权投资，其可回收性越差，债权 的质量也就越差。 2 ）对长期债权投资进行债务人构成分析。与短期债权债 务人构成分析类似，可以将企业的长期债务投资按照债 务人构成进行分析。在此基础上，对债务人的具体偿债 能力进行进一步分析。 3）对利润表中债权投资收益与现金流量表中因利息收入 而收到的现金之间的差异进行分析。 3.2 资产负债表质量分析 3.固定资产质量分析 l 对企业固定资产的