互联网金融创核心业态案例.pptx

互联网金融服务创新;一条微博：套用一个著名“宣言”的句式：一个幽灵，互联网幽灵，在中国游荡。为了对这个幽灵进行神圣的围剿，中国的一切势力，政府和企业、消费者和投机客、美国的投资家和中国的创业者，都联合起来了！！！ 海量、平等、长尾的互联网 无所不在的互联网：从移动开始 盈利的互联网：电子商务和广告 无国界的互联网 人际网的互联网 云计算的互联网 智能化、个性化的互联网 ;从阿里巴巴集团提供数据来看，11月11日天猫和淘宝的支付宝总销售额达到191亿元，10,580万笔订单。2小时17分钟超过去年光棍节交易额，产生8000多万快件。 根据国家统计局数字，今年10月我国社会消费品零售总额为18934亿元。以此计算，10月每天零售总额为611亿，这意味着仅阿里11.11狂欢节，占当月社会消费品零售总额的比例就达到了31.2%。 除工商银行、招商银行两家相对表现较好之外，其他各家银行几乎都出现了程度不同的用户支付不畅情况。不断涌入的订单给各网上支付系统带来了巨大的压力。 ;我们关注的事件：腾讯将移动支付与微信捆绑;平安、腾讯、阿里巴巴合资“众安在线财产保险公司” 互联网金融跨越单纯渠道合作的阶段，催生出新的金融业务品种及业务模式 ;我们关注的事件－－招行联通东航结成异业联盟;互联网金融创新－－平台的价值;互联网金融创新 第三方支付 传统商业银行互联网创新 人人贷 ;互联网金融创新－－第三方支付;传统的电子支付产业链： ;2004年推出第三方支付工具支付宝已拥7亿注册用户 阿里巴巴于2010年和2011年先后成立浙江阿里巴巴小额贷款有限公司和重庆市阿里巴巴小额贷款有限公司（阿里小贷），创造了“小贷+平台”的融资模式。 阿里小贷作为阿里巴巴的金融业务，为淘宝和天猫上的用户提供“订单贷款”和“信用贷款”两项业务。“订单贷款”基于“卖家已发货”的订单申请，信用贷款则完全基于卖家的信用。 阿里小贷放贷资金累计已经超过300亿元，为13万家小微企业、个人创业者提供融资服务。 ;第三方支付所衍生出的信贷业务，仍以小微信贷为主，尚未对银行的主流信贷业务构成威胁，且对当前以大企业贷款为重的银行信贷体系形成有利的补充。但从长远来看，由于银行业资本监管新政及利率市场化的推动，银行机构目前纷纷向中小企业贷款业务转型，并将这一领域视为实现资本低消耗、资金高回报成长的重要战场。 ;互联网金融创新的几个层面 信息处理 风险评估 资金供求 支付 供求方 产品 成本;金融业遇到的挑战、机遇;金融服务实体经济的最基本功能是融通资金，是将资金从储蓄者转移到投资者手中。资金供需双方的匹配(包括融资金额、期限和风险收益匹配)通过两类中介进行：一类是银行，对应着间接融资模式；另一类是股票和债券市场，对应着直接融资模式。这两类融资模式对资源配置和经济增长有重要作用，但也产生了很大的交易成本，直接体现为银行和券商的利润。2011年全国银行和券商的利润就达到约1.4万亿。;信息处理 困难／成本很高 风险评估 信息不对称 资金供求 通过银行与券商中介期 限和数量的匹配 支付 通过银行支付 供求方 间接交易； 产品 需要设计复杂风险对冲风险 成本 交易成本极高;互联网金融模式下的信息处理： 社交网络生成和传播信息，特别是对个人和机构没有义务披露的信息； 搜索引擎对信息的组织、 排序和检索，能缓解信息超载问题，有针对性地满足信息需求； 云计算保障信息高速处理能力。在云计算的保障下，资金供需双方信息通过社交网络揭示和传播，被搜索引擎组织和标准化，最终形成时间连续、动态变化的信息序列。有可能给出任何资金需求者（机构）的风险定价或动态违约概率，而且成本极低。这样，金融交易的信息基础（充分条件）就满足了。 ;互联网金融模式下，支付系统将具有以下根本性特点： 所有个人和机构都在中央银行的支付中心（超级网银）开账户（存款和证券登记）； 证券、现金等的支付和转移通过移动互联网络进行（手机和移动客户端）； 支付清算完全电子化，社会中无现钞流通； 二级商业银行账户体系可能不再存在，存款账户都在中央银行，将对货币供给和货币政策产生重大影响。;互联网金融模式下的支付方式以移动支付为基础。通过移动通信设备、利用无线通信技术，可以转移货币价值以清偿债权债务关系。 移动支付的背景是移动通信技术和设备的发展，特别是智能手机和iPad的普及。 随着Wi-Fi、3G等技术发展，互联网和移动通信网络的融合趋势已非常明显，有线电话网络和广播电视网络也会融合进来。移动支付将与银行卡、 网上银行等电子支付方式进一步整合。未来的移动支付将更便捷、更人性化，真正做到随时、随地和以任何方式（anytime, anywhere, anyhow）进行支付。随着身份认证技术和数字签名技术等安全防范软件的发展，移动支付不仅能解决