新华信托华恒56号南京市六合区国有资产经营(控股)有限公司.doc

爱建?成都蓝润V客东区项目贷款集合资金信托计划 背景材料 第一部分 项目概要 爱建信托拟设立“爱建?成都蓝润V客东区项目贷款集合资金信托计划”（以下简称“该计划”）,信托总规模不超过2亿元，根据工程进度，可分期发行，首期募集资金为不超过1.5亿元。期限24个月，满12个月可提前还款。本次信托资金将投资于用于向蓝润创汇发放信托贷款，蓝润创汇取得信托资金用于V客东区项目的建设。 第二部分 交易结构 第三部分 融资方介绍—成都蓝润创汇置业有限公司 基本情况 成都蓝润创汇置业有限公司，成立于2014年 6月3日，注册资本1000万元，是四川蓝润集团有限公司为开发V客东区项目而专门出资设立的项目公司，蓝润集团为其100%控股股东。截止到2014年9月，蓝润创汇总资产为3.08亿元。蓝润创汇的主要资产为流动资产，其中主要构成为存货，即V客东区的土地及项目前期费用的投入。 蓝润创汇的主要负债为流动负债，其他应付款为股东投入的资金，用于支付土地款。 第四部分 担保方介绍——四川蓝润实业集团有限公司（以下简称“蓝润集团?棠湖春天”、“蓝润?华府春天”、“蓝润?锦江春天”、“蓝润?蓝客城”项目已进入销售阶段，“蓝润东公元”、“蓝润中心”项目也即将推向市场。 蓝润酒业：四川柳牌酒业股份有限公司（以下简称“蓝润酒业”）公司成立于1952年，现注册资金5000万元，拥有各类专业技术人才286名，国家级白酒评委1名，省级白酒评委3名，成立至今已经发展成为一家集科研、生产、营销为一体的现代化酿酒企业。2013年，酒业销售收入21281万元。 蓝润物流：四川远鸿物流有限公司（以下简称“蓝润物流”）成立于2006年11月，已成为一家集普通货运、货运代理、货运配载、仓储业、装卸服务为一体的专业企业。2013年，物流收入51637 万元。 蓝润建材：大竹县远鸿商混实业有限公司（以下简称“蓝润建材”），成立于2006 年9月，是一家专业从事商品混凝土生产、运输及销售的民营企业。公司拥有HZS120、180 两条生产线，设备皆为国内知名品牌三?一重工制造，与多家科研院所建立了联合技术研究开发中心，并建立了完整的生产、质量、服务保障体系。2013年，商混收入34238万元。 蓝润集团旗下还包括四川远鸿物业有限公司（以下简称“远鸿物业”）和四川凰城物业服务有限公司。目前物业受托管理面积近500 万平方米，物业员工超900人。其中，远鸿物业综合管理位列四川前50 强，现为中国物业管理协会会员单位，拥有国家物业管理二级管理资质。 财务情况 截止到2014年6月，蓝润集团总资产82亿元，净资产33亿元，资产负债率为59.7%，2011年至2013年审计报告显示，蓝润集团的资产负债率依次为47%、35%和44%，资产结构稳定。 2011至2013年的营业收入分别为16.24亿元、18.95亿元、34.47亿元，分别增长16.7%、81.88%。年均利润约为4.2亿元，盈利有保障。 2013年，房产板块总资产43亿，占集团资产比重77%；主营业务收入方面，地产板块收入21.4亿，占总销售收入的62%。2014年上半年，房地产板块实际销售回款18.89亿元，其中“棠湖春天”3.1亿，“锦江春天”3.8亿，“华府春天”2.53亿，“蓝客城”1.50亿。 第五部分 成都区域经济及房地产市场介绍 成都概况 成都是四川省省会，四川省的政治、经济和文化中心，同时也是国务院规划确定的“西南地区的科技中心、商贸中心、金融中心和交通、通信枢纽”及西南地区重要的中心城市。2013年，全市实现地区生产总值（GDP）9108.9亿元，居副省级城市第三位（仅次于广州、深圳），比2012年增长10.2%。按常住人口计算，人均生产总值63977元，增长9.3%。2013年末，全市常住人口1429.8万人，比上年末增加12.0万人。年末全市户籍人口1188.0万人，增加14.6万人。 成都也是“最中国文化名城”和“中国最佳旅游城市”，它是国务院首批公布的24个历史文化名城之一。联合国教科文组织创意城市网络授予它“美食之都”称号。成都拥有2项世界遗产，2项世界预备遗产，是中国中西部拥有世界遗产项目数最多的城市。 房地产市场情况 近年来，成都城市发展迅速，房地产市场也随之快速发展。进入2014年，随着房地产板块的市场调整， 1-6月成都主城区商品住宅市场供销两端较去年同期均有所下滑，住宅市场有所降温。截至2014年6月份，库存量约800万平方米。 从价格上来看，成都主城区商品房住宅市场的成交均价开始出现波动，但比2013年依旧呈现上涨态势。2014年6月份，成都主城区住宅市场的成交均价约1万元/平方米，环比上涨3.3%，同比上涨6.6%。 从区域上看，成都主城区的住宅市场仍然是供不应求，整体供求比小于1，其