第二章财富管理的概念.docVIP

第二章財富管理的概念 從別分資料抓取的，不知道適不適合『財富管理，獲利來源』亞太地區金融服務產業面對傳統業務激烈競爭之際，財富管理將成為豐富收益來源最具潛質之業務。財富管理服務以往都是由私人銀行所提供，並被視為頂級客戶所享有的專屬尊榮服務。現今金融服務機構急於開發及提供服務的對象是數量更廣大的亞洲新貴。這一波的亞洲新資產階級正從股票交易、自行創業、提供科技服務或收取豐碩之管理報酬中漸漸浮現，其中大多數的財富都是從過去五年間累積而來，並且尚未享有財富管理服務的經驗；這正是將改變市場生態及金融機構策略的族群。隨者新客群的產生，財富管理亦從傳統私人銀行業務逐漸朝向個人理財規劃諮詢服務，服務期間甚至將涵蓋客戶終生。 2.1財富管理的定義 台灣的財富管理觀念，最早是由花旗銀行在1988年開始引進台灣，當時稱為貴賓銀行，直至近幾年在民眾潛在需求的提昇之下，各家銀才紛紛投入所謂的財富管理市場。 貴賓理財模式是由國外私人銀行（private banking）所變化而來，較不同於以往的金融服務業所提供理財的服務，大多倚『金融商品』為主；財富管理則是以顧客為中心，提供『專業性的服務』為主，透過詳細的了解顧各的財務狀況後，提供適當的投資組合、資產配置，來達成顧客的人生規劃。 相較於私人銀行是金融機構的資深人員，提供高資產淨值客戶一系列財務面的服務，目的是替客戶保存、創造財富。財富管理則是就資產規模較小的投資人，設立獲利目標，提供最適資產組合；兩者差異最大之處在於金融大小與交易型態（林正牧，2004） Charles and Lynn (2004) 則認為財富管理是要找出由不同型態的投資工具所形成的組合，這個投資組合必須能夠配合你的風險承受度、目標以及達成目標的時間，同時也為你創造最高的潛在報酬。 行政院金融監督管理委員會則參考美國『銀行控股公司檢查手冊』及『私人銀行功能與活動』後，訂定財富管理業務之定義：『財富管理業務係指銀行針對高淨值客戶，透過理財業務人員，依據客戶需求作財務規劃或資產負債配置，以提供銀行經核准經營業務範圍內之各種金融商品及服務。』 2.2 財富管理的環境 企業處在一個大的環境中所運作經營，財富管理也是；企業環境大致上可以分成兩個層次，第一個層次稱之為競爭環境，或稱任務環境，是指與企業經營有直接關係的環境因素，包含了供應商、購買者、競爭者，以及與企業直接相關的社會大眾。第二層為總體環境，或稱為一般環境，包含了一個企業所屬國家社會中經濟、政治、社會、科技等因素。這些因素雖然不會對企業的經營造成直接的影響，但會透過這些因素對任務環境各因素的影響而影響到企業的經營與運作。 2.2.1 競爭環境在競爭環境中，因為與財富管理有直接關係的就是顧客，因此，本研究將顧客視為影響財富管理的重要組成元素來探討；至於競爭者等相關的要素則放置環境面探討。 『競爭者』 台灣消費金融市場競爭激烈，為強化獲利能力，財富管理以漸成為各銀行積極搶佔之市場。投入財富管理業務的銀行或金控也在近幾年逐漸增多，不論是外國銀行、本國銀行，甚至是壽險等業者都紛紛加入財富管理銀行的行列。國有行庫與私有行庫各有利基 根據中央銀行統計，各家銀行各類主要存款金額 (參見圖三)，到今年5月底為止，中國信託有最多的定存金額，其次為合作金庫，而依據普羅財經網（我加上去的文字）對一般民眾問卷調查結果出來，最受一般民眾青睞排名第二的臺灣銀行，定存金額排名第八，但是臺灣銀行卻有最多的儲蓄存款金額，顯示台灣銀行發展財富管理業務的雄厚潛力。而國有行庫發展財富管理業務的潛在實力，依然遠勝過私有行庫，第一銀行個人金融事業群副總經理薛淑梅也強調，在最近雙卡風暴過後，與私有行庫相比較，現在老行庫除了定存及其他各項存款金額的實力之外，在客戶心中又多增加了一份信賴感。 除此之外，甚至國際級的私人銀行也開始進入台灣的市場，為高資產顧客進行一系列的資產配置。在私人銀行中業務，目前可在台灣進行的，包括瑞士銀行的指定用途信託帳戶及美林證券的現金管理帳戶等。 不論是私人銀行業務或是財富管理銀行，畢竟同屬專業性的理財諮詢及規劃，造成競爭激烈的程度遠比想像中的高。 圖三：台灣定存金額排名前十名的銀行 『財富管理市場潛力與市場現況』　 根據美林證券發布「2007年亞太區財富報告」顯示，台灣地區2006年金融資產市值超過100萬美元的富豪，約有6.6萬人，平均每人財富約為新台幣1億元，高淨資產財富年成長率也高達15.8%，尤其受到亞洲經濟持續繁榮發展，預計台灣富豪的人數將逐年穩定成長。 台灣的財富管理市場根據2005年統計資料顯示，2006 年底至2010 年台灣 可投資100 萬美金以上達5.2 萬人口，或可動用投資金額300 萬台幣以上至少 有70-100 萬人。（是另一分資料，這樣放入大家看看可以嘛？）而根