利率与利率理论剖析.pptVIP

第6章 利率与利率理论 利息与利率 利率决定理论 利率变动影响经济的途径 利率结构、利率体制 一、 利息与利息率 1．利息的概念 利息是借款人支付给贷款人本金以外的报酬，是贷款人让渡货币使用权的代价。利息也可以视为资金的回报，是一定时间内使用资金的费用。 2．利息的本质 财富分配形式——地租的派生形态； 借贷资本价格——放弃货币流动性的报酬或放弃获取投资收益的补偿； 剩余价值转化形式 导入：吉布逊迷团 英国经济学家吉布逊在对1791年至1928年长达137年的名义利率与物价水平的统计中发现，物价水平与利率之间基本上呈同向变化，物价水平越高时，利率水平也会越高；反之，物价水平越低，利率水平也就会越低。这种物价水平同名义利率之间同向变化的现象被称作“吉布逊迷团”。 利率体系 利息的计算 设I表示利息额，P表示本金，r表示利率，n表示时间，s表示本息之和。则： 单利公式为： 利息：I=P*r*n 本利：S=P*(1+r*n) 复利公式为： 利息：I=S-P 本利：S=P*(1+r)n 课程导入： 假定本金为10000.00元，年利率为12%，期限为一年，分别以一年1次复利计息，一年4次按季利率复利计息，一年12次按月利率复利计息，则一年的利息分别为多少？ 例：储户孙维于2008年1月2日开立活期储蓄存款存折户，其活期储蓄存款帐如下表，销户日的利息计算如下： 活期储蓄存款基本知识： 活期储蓄存款是指不固定存期，可随时以现金存取和在同名账户之间转账的存款。 人民币活期储蓄存款1元起存，多存不限。 活期储蓄存款以结息日挂牌公告的活期储蓄存款利率计付。 未到结息日销户的，按销户日挂牌公告的 活期储蓄存款利率计付利息。 储蓄存款利息计算的基本规定 1、基本公式：利息：I=P*r*n 2、本金：储蓄存款本金以元为起息点，元以下角、分不计息。利息金额算至厘位，实际支付或入账时四舍五入至分位。 3、本金元以下的尾数不计息，但利息的角分计入本金。 4、存期：算头不算尾，存入日起息，支取的前一日止息，支取日不计息。 活期储蓄存款存期按实际天数计算。计算定期储蓄存款时，整年或整月可按对年对月对日计，也可按实际天数计，不足月的零头天数按实际天数计算。 活期储蓄存款利息计算的基本规定 1、结息日与结息期。活期储蓄存款按季结息，每季末月的20日为结息日，按结息日挂牌活期储蓄存款利率计息，每季末月的21日为利息的入账日。对未到结息日办理销户的，其利息应随本金一同结清，利息算至销户的前一天止。 2005年9月21日前，按年计息（每年6月30日结息，7月1日支付利息，并入本金）。 2、储蓄存款积数的计算。活期储蓄存款由计算机自动累加存款积数，结息或结清时将存款的累积未计积数乘以结息日或结清日挂牌公告的活期储蓄存款利率，结计出储户的利息。 应付利息=累积日积数﹡结息日或结清日挂牌公告的活期储蓄存款日利率 实付利息=应付利息-应付利息﹡利息所得税税率 利息所得税的计算规定 我国规定，自1999年11月1日起孳生的储蓄存款利息，由银行代扣代缴储蓄存款个人利息所得税；按照国务院修订后的对储蓄存款所得征收利息税的实施办法，储蓄利息所得应该按照政策调整前和调整后分时段计算，要按照不同的税率计征个人所得税，即自1999年11月1日起至2007年8月14日止孳生的利息所得按照20%的税率计征个人所得税，自2007年8月15日起孳生的利息所得应按照5%的利息税税率计征个人所得税。 利息税的计算公式如下： 代扣利息所得税=应纳税利息额﹡税率 练习：储户张君于2008年1月2日开立活期储蓄存款存折户，其活期储蓄存款帐如下表，计算结息日和销户日的利息。 定期储蓄存款基本知识 定期储蓄存款是储户在存款时约定存期，一次或按期分次存入本金，整笔或分期、分次支取本金或利息的一类储蓄。 ——整存整取定期储蓄存款 ——零存整取定期储蓄存款 ——存本取息定期储蓄存款 ——整存零取定期储蓄存款 ——教育储蓄存款 整存整取定期储蓄存款利息计算相关规定 1、存期的规定。计算整存整取定期储蓄存款的存期时，整年或整月可按对年对月对日计，也可按实际天数计，不足月的零头天数按实际天数计；算头不算尾，存入日起息，支取的前一日止息，支取日不计息。 2、利率的固定。根据不同的取款方式，按规定办理： ——到期支取 ——全部提前支取 ——部分提前支取 ——逾期支取 3、整存整取定期储蓄存款约定或自动转存的，区分不同的取款方式，按上述规定的利率计息，利息计入本金生息。 例1： 储户田宇于2007年9月3日存入1年期整存整取定期储蓄存款10,000元，于2008年3月31日支取，计算实付利息。 例2： 储户田宇于2007年2月10日存入3000元整存整取定期储蓄存款，存期6个月，年利率为2.25%。若储户田宇于200