新三板(2015.12)解释.pptx

PPT模板下载：/moban/ ;;一、什么是新三板;一、什么是新三板;一、什么是新三板;一、什么是新三板;;二、上新三板有什么好处;二、上新三板有什么好处;二、上新三板有什么好处;二、上新三板有什么好处;二、上新三板有什么好处;二、上新三板有什么好处;二、上新三板有什么好处;二、上新三板有什么好处;二、上新三板有什么好处;（10）转板（IPO） 目前，只要挂牌公司具备主板（创业板）上市标准，挂牌公司可以申请转入主板（创业板）以实现转板。具体转板机制正在研究中。目前久其软件（002279）、世纪瑞尔（300150）和北陆药业（300016）已由新三板挂牌后申请IPO成功。;;三、 挂牌条件;（1）公司存续满两年 依法设立是指公司依据《公司法》等法律、法规及规章的规定向公司登记机关申请登记，并已取得《企业法人营业执照》。 从股份有限公司成立之日起满两年。由有限责任公司变更为股份有限公司的，设立时间从有限责任公司成立之日起连续计算。 由有限责任公司变更为股份有限公司设立时间连续计算的判断标准为： 以变更基准日经审计的原账面净资产值折股，且折合的实收股本总额不得高于公司净资产值。;（2）主营业务突出，具有持续经营能力 业务明确，是指公司能够明确、具体地阐述其经营的业务、产品或服务、用途及其商业模式等信息。 公司可同时经营一种或多种业务，每种业务应具有相应的关键资源要素，该要素组成应具有投入、处理和产出能力，能够与商业合同、收入或成本费用等相匹配。 持续经营能力，是指公司基于报告期内的生产经营状况，在可预见的将来，有能力按照既定目标持续经营下去。 ;（3）公司治理结构健全，运作规范 公司治理机制健全，是指公司按规定建立股东大会、董事会、监事会和高级管理层(以下简称“三会一层”)组成的公司治理架构，制定相应的公司治理制度，并能证明有效运行，保护股东权益。 合法合规经营，是指公司及其控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员须依法开展经营活动，经营行为合法、合规，不存在重大违法违规行为。 ;（4）股份发行和转让行为合法合规 公司成立、出资、增资行为合法合规 公司历次股权转让合法合规，公司股权明晰，不存在法律纠纷或者潜在的法律纠纷 ;（5）主办券商推荐并持续督导 　 A、券商必须是同时具有承销与保荐业务及经纪业务的证券公司。 B、公司须经主办券商推荐，双方签署了《推荐挂牌并持续督导协 议》。 C、主办券商应完成尽职调查和内核程序，对公司是否符合挂牌条 件发表独立意见，并出具推荐报告。　　;项目;;项目立项;召开董事会和股东大会就股份报价转让事项做出决议 ;尽职调查;报送备案;四、新三板挂牌时间表;;目前新三板上市主要包含两项费用： 一是企业改制挂牌过程中的改制费用； 二是企业登陆新三板后支付的挂牌服务费用。 两项费用合计100-150万元左右。 在新三板市场挂牌后运作成本每年5万元。 ;五、园区扶持政策;;哪些企业适合挂牌？ 有进入资本市场的愿望，但暂不具备境内外上市条件的公司 财务状况上不理想，但有发展潜力的公司 创新业务模式，借此对外宣传 券商能为企业在新三板挂牌中提供什么服务？ 挂牌服务 持续督导服务 帮助企业规范运营 帮助企业完成必要的融资 帮助提升企业价值;新三板对企业规模有无要求？ 挂牌前，公司股本不低于500万股 挂牌前，每股净资产不低于1元钱 新三板对企业盈利有无要求？ 新三板对企业盈利没有要求。 新三板对企业营业收入没有要求 新三板对企业现金流量没有要求 新三板要求企业有可持续经营能力 作为主板及创业板的孵化器，优先考虑绩优企业;公司治理结构不健全，存在不规范运作，能否挂牌？ 健全公司治理结构、提高公司运作的规范化水平正是新三板的目标之一 通过挂牌工作可尽早解决企业发展过程中的不规范问题，并为今后上市奠定良好的规范运作基础 挂牌后将给企业带来哪些负面影响？ 企业的资产、财务、经营、管理等公诸于众，公司难有暗箱操作 成为准公众公司后，企业就要面对社会、面对众多的股东，受到的制约增多，经营压力加大;企业挂牌后是否影响日后上市？ 中国证监会发行部和国际部有专门的发言人解答这个问题，答案是不影响，甚至可能会由于企业在新三板市场挂牌中的表现积极并运作良好而起到促进日后上市进程的作用，现已有久其软件、北陆药业、世纪瑞尔三个成功案例 通过挂牌，公司可以逐渐熟悉、学习、适应投资者关系管理，为上市后做好这方面工作积累经验 新三板是高新???术企业的孵化器，通过规范运作，达到主板上市条件时，可通过绿色通道转板上市，相关规则待挂牌公司数量达到一定规模后出台。截止至2010年12