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基于资产减值的上市公司盈余管理研究 　　摘要：近年来随着经济的快速发展，企业的生产经营和财务状况所承受的不确定性和风险性也日益提高，使得盈余管理问题在近几年成为会计界所关注的焦点。通过资产减值的计提和转回来操纵利润是我国上市公司进行盈余管理的重要手段。我国财政部于2006年2月15日颁了新的资产减值准则，但它仍然存在着许多不完善之处，这些不完善之处给企业留下了很大的利用资产减值政策进行盈余管理的空间。 　　关键词：资产减值；盈余管理；上市公司 　　一、盈余管理的涵义及动机 　　（一）盈余管理的涵义 　　盈余管理是企业管理当局在遵循会计准则的基础上，通过对企业对外报告的会计收益信息进行控制或调整，以达到主体自身利益最大化的行为①。 　　（二）盈余管理的动机 　　1、发行股票和上市的动机 　　我国《公司法》中规定，公司要想发行股票就要达到一定的条件，这样很多公司为了获得发行股票的资格就会想尽一切办法来满足这些条件。但是我国对上市公司的盈余等各方面都作出了规定，如果公司的财务出现异常状况，会给公司加上“ST”的帽子，假如三年来公司都不盈利，则会给公司加上“*ST”的帽子。如果受到这两种处罚，就会限制公司的一些交易。为了避免证券部门的监督和管理，就要想尽一切方法拿掉该帽子。这就使得公司想通过盈余管理来操作利润。 　　2、配股和避税的动机 　　在配股方面，上市公司有着比较严格的要求，要求连续三年上市的公司的平均资产收益率不能少于10%，并且每年的净资产收益率都要大于6%②。所以，越来越多的公司会想要通过盈余管理来满足这一个要求。 　　公司的所得税额占公司盈余的很大一部分，因此很多公司为了可以不交或少交税款，寻找一些方法来降低所得税，这样公司就想运用一系列的方法来调整公司的盈余，这样就可以减少公司的税收。 　　3、政治动机 　　一方面，我国有很多国有控股的上市公司，且公司的管理者本身还有其他的政治职务，因此他们为了他们的政治生涯的继续发展，会对其公司的利润进行操纵，这是别的国家不具有的；另一方面，我国常常会给经营状况很好的公司颁发一些荣誉称号，投资者在投资时就会考虑这些方面。因此，公司就会为了可以得到这些荣誉，通过盈余管理来提升公司的社会地位。 　　二、现行资产减值准则实施效果的描述性统计分析 　　（一）样本选择 　　本文选取了在我国上海和深圳证券交易所上市的40家上市公司作为研究样本进行统计分析。具体进行分析的对象是这40家上市公司2011年至2013年的年度财务报告中披露的各项资产减值计提与转回的相关信息，从巨潮资讯网选取了这些上市公司的年报。这40家公司基本上包括了所有具有代表性的行业，而且在每个行业中样本公司无论在资产规模、营业利润还是在市场地位、社会影响方面都是很重要。 　　（二）资产减值项目计提和转回情况分析 　　本文主要分析和处理了120份财务年报数据，这些数据主要来源于40家上市公司，主要通过统计2011-2013年间的数据，汇总了表1到表2，分别给出了样本公司单项资产减值计提和转回的金额，单项的计提和转回占总的计提和总的转回的比例的情况。 　　金额比例金额比例金额比例 　　坏账准备348，960.3173.70%491，752.1172.72%716，343.3373.89% 　　存货跌价准备64，953.7513.72%172，466.1925.50%177，862.3718.35% 　　短期投资跌价准备00.00%00.00%00.00% 　　长期股权投资减值准备860.070.18%708.450.10%4，614.990.48% 　　贷款损失准备00.00%0.540.00%0.640.00% 　　固定资产减值准备58，233.3912.30%6，634.800.98%68，376.537.05% 　　无形资产减值准备22.350.00%2542.050.38%972.300.10% 　　工程物资减值准备00.00%00.00%1，256.640.13% 　　投资性房地产减值准备471.230.10%1，545.920.23%00.00% 　　在建工程减值准备00.00%0.550.00%5.580.00% 　　商誉减值准备00.00%615.500.09%0.000.00% 　　合计473，501.09100.00%676，266.11100.00%969，432.38100.00% 　　金额比例金额比例金额比例 　　坏账准备23，897.4581.74%40，872.6293.35%32，838.7171.87% 　　存货跌价准备5，339.4918.26%2，911.806.65%12，854.0628.13% 　　短期投资跌价准