支付价格体系研究.docVIP

支付价格体系研究 　　摘 要：科学的支付定价机制，对改善支付交易公平竞争环境，加速社会资金流动速度，减少资金流动性风险有重要的意义。如何更好地发挥人民银行支付系统的基础作用，本文认为合适的价格体系是关键。通过数学建模，本文构建了一个动态价格的支付体系，得出了动态价格能更好适应经济发展的结论。 　　关键词：支付价格;支付清算 　　中图分类号：F830.31 文献标识码：B 文章编号：1674-0017-2015（5）-0073-04 　　一、引言 　　中国现代化支付系统（CNAPS）是我国金融机构之间以及金融机构与人民银行之间的支付业务提供最终资金清算的重要核心业务系统，是各商业银行电子汇兑系统资金清算的枢纽系统，是全社会资金流动的“大动脉”。目前，我国已基本形成了以人民银行跨行支付清算为核心、银行业金融机构行内系统为基础、专业清算机构和第三方支付机构为重要补充的与市场经济相适应的支付服务市场体系和专业化分工格局（刘士余，2014）。随着人民生活方式和支付习惯的改变，特别是跨区域资金交易和互联网支付的兴起，传统的支付已越来越不适应现代经济生活的需求：一是价格的非理性，支付服务准公共产品特性决定的支付服务市场自然垄断，致使支付服务提供者有着天然提价的冲动，表现为收费不透明和价格垄断;二是传导的失灵，社会公众承担的价格由支付组织自行定价，而人民银行对支付服务组织的收费则采用固定费率制，导致调控部门的调节不能得到及时传导。如何更好地发挥人民银行跨行支付清算的核心作用，我们认为合理的支付定价是关键，合理的定价不仅有利于调解资金流动的效率，更有助于形成科学的价格体系，让市场在资源配置中真正起决定性作用。 　　二、我国支付体系及价格体制 　　支付系统定价作为中央银行管理支付系统的重要手段，其有效与否直接关系到支付系统的安全和效率以及金融资源的社会配置效率。有效的定价机制不仅能促进资源的合理配置，分享科技进步对支付效率的改进，而且会对系统流量分布有一定的引导作用，从而能有效降低流动性风险（梁静，2009）。 　　人民银行支付系统由大额支付系统和小额批量支付系统两个应用系统组成。大额支付系统主要处理规定金额起点以上的跨行贷记支付业务和规定金额起点以下的紧急跨行贷记支付业务，支付指令逐笔实时发送，全额清算资金。小额批量支付系统在一定时间内对多笔支付业务进行轧差处理，采取批量发送支付指令，轧差净额清算资金。大额支付系统和小额批量支付系统均按照业务笔数向发起方收取费用，大额支付系统采取固定费率制，每笔支付业务固定收取5.5元;小额批量支付系统每个业务包的基准价格为0.5元/包。此外，为吸引银行业金融机构通过小额支付系统办理业务，人民银行启动了业务收费返还机制，将借记业务收费按一定比率返还业务回执发起行;取消高峰时段的加收费比率;逐步实现对通过小额支付系统办理公益性支付的免费政策。 　　支付组织的收费标准实行政府指导价格和市场调节价格相结合的政策，价格大体分为两个部分，一部分是基本结算业务，包括汇兑、银行承兑汇票、银行汇票、支票、本票、托收承付、退汇、查询等等;另一部分是非基本结算业务，非基本结算业务的个人结算部分和对公结算部分。由于收费项目的不同，其收费标准五花八门。就汇兑而言有多种不同的收费方法。例如收费单位不同：有以笔数收费的，以汇款金额比例收费的;收费对象不同：分为在本行开户的和不在本行开户的，未在本行开户如要求在2小时以内到账的在普通收费标准上加收30%;收费金额的跨度不同：最低1角，最高200元。就银行卡而言收费差别也很大，最低2元，最高500元。 　　三、价格的基础作用和调解功能 　　支付是资产和交易行为的统一，具有自身价值和协同价值。作为资产，参与者选择该支付方式是为了保值升值，支付机构是为了获得支付沉淀资金的收益，自身价值相当于持有该资产所产生的未来收益的贴现;作为交易媒介，主体选择支付工具是为了与对手结算债券、债务，协同价值相当于支付工具外部性收益。 　　（一）支付价格 　　假设一个经济体中有N个参与者，N个参与者都选择现有支付方式进行结算，则参与者的支付效用函数为： 　　C（T ）=（θ+a+bN） e dt=（θ+a+bN）/r （1） 　　其中，（θgt;0）为支付粘性，表示参与者使用现有支付方式获得的收益，主要为便利性和管理成本的节约。a为综合收益率，表示参与者选择现有支付方式所需沉淀资金的收益，收益率与价格为反比例关系a=a -mp（a ，m，gt;0），为支付方式自有价值的表征。bN为外部收益，影响网络的外部收益大小包括支付工具价格、便利性和规模，其中价格起决定性作用，外部收益与价格p存在反比例关系，价格越便宜，外部越经济;b为外部性度量参数，b=b p（0 　　支付机构通