营运资金管理（P39）--流动资金的管理.pptVIP

Chapter Five Part One 营运资金理论 一、营运资金概述 1、营运资金概念：又称营运资本，是指公司在生产经营中占用在流动资产上的资金。有侠义与广义之分 （1）广义的营运资金是指毛营运资金，即公司流动资产的总额； （2）狭义的营运资金是指净营运资金，即流动资产减去流动负债以后的余额。 （3）营运资金管理，包括流动资产和流动负债的管理。 2、营运资本的特点： （1）其周转具有短期性的特点； （2）其实物形态比较容易变现； （3）营运资金的数量具有波动性； （4）实物形态具有变动性；（5）资金来源具有灵活性； 3、营运资金的内容 4、营运资金的管理原则 （1）合理确定需要量的原则：认真分析生产经营状况，合理确定营运资金需求量； （2）节约使用资金的原则：在保证生产经营需要的前提下节约使用营运资金； （3）加速资金周转的原则：加速营运资金周转，提高资金利用效果； （4）合理确定比例关系的原则：合理安排流动资金与流动负债之间的比例关系，提高公司的短期偿债能力； （5）减少和避免风险的原则：根据公司性质和经理人能力确定不同的营运资金筹资与投资策略，最大限度地减少或避免营运资金风险。 二、公司血压理论 1、基本含义：是指经营运资金与流动负债的比例。公式： 血压值（H）=（流动资产-流动负债）/流动负债 2、血压原理