华澳信托长信42号重庆德感建设应收款转让暨回购集合资金信托计划详介.pptVIP

华澳长信42号重庆德感建设应收款转让暨回购集合资金信托计划 信托基本要素 * 序号 项目 内容 1 交易对手 重庆市德感工业园区建设有限公司 2 融资金额 30000万人民币（募集金额首期满0.5亿，信托计划即可成立） 3 融资期限 2年 A类：3000万，12个月 B类：5000万，18个月 C类：22000万，24个月 4 资金用途 德感工业园排水（污）管网提档升级工程（非公益类）。 5 信托类型 应收账款转让及回购。 6 还款来源 1、德感建设自身运营收入回购应收账款。 2、应收账款到期兑付。 3、担保企业回购应收账款 7 风控措施 1、重庆市江津区华信资产经营（集团）有限公司担保。 2、应收账款真实转让，人行系统登记。 交易结构 发行、管理 认购 收益 应收账款受让 应收账款回购 德感建设 华信资产 委托人 华澳信托 银行 华澳长信42号信托计划 担保 资金保管 德感园区管委会 债权确认 项目概况 本次拟发行集合信托计划，信托规模3亿元。用于受让重庆市德感工业园区建设有限公司（现金流全覆盖，2011年6月退出平台名单）对重庆市江津区德感工业园管理委员会的41440万元应收账款，折扣率72%；“德感建设”承诺到期回购应收账款。 信托资金用途为德感工业区排水管网升级工程，本项目立项批复完整。且与管委会有租赁合同（2500万/年，20年），符合463号文非公益性的要求。 德感建设总资产34.57亿元，净资产23.48亿元，主要从事重庆市江津区德感工业园区的基础设施建设和土地整理工作。 2012年，江津区一般性预算财政收入30.7亿元，财政本级收入119.7亿元。 担保方：“华信资产”为其母公司，隶属于江津区财政局，资产规模234.8亿元，净资产139.9亿元。 华信资产的主体评级为AA级，并于2011及12年累计发行19亿元7年期市政项目建设债券。 * 项目优势 交易对手本身经营稳定，出平台企业，未来还款现金流清晰稳定。 担保企业有AA评级，且已经发行债券，信用评级较高。 应收账款权属清晰,央行应收账款信托查询无质押且已确权。 信托资金用途为非公益项目，符合监管要求。 江津区经济基础稳固、财政政策稳健、区负债率较低。 资金用途 “德感建设”拟将其向信托计划转让应收账款债权所取得的转让价款，用于其所负责的德感工业园区排水管网升级工程。 “德感建设”与重庆市江津区德感工业园管理委员会签署了《排水管网租赁协议》, 租赁期限为20年, 租金共计5亿元, 每年支付一次租金。以确保该项目能产生稳定的收益，满足463号文关于非公益类建设项目的要求。 “德感建设”就排水管网改造项目已取得相应的立项批复、项目预计总投资43000万元。 此工程中，“德感建设”已累计支付资本金9724.95万元，占总投资预算的22.6%，符合工程类项目自有资本金投入20%的比例要求。 交易主体-重庆市德感工业园区建设有限公司 重庆市德感工业园区建设有限公司，注册资本金1亿元。总资产34.57亿元，净资产23.48亿元，公司2012年主营业务收入6.06亿元，净利润2亿元。 德感建设主要经营范围为基础设施建设、土地整治开发等。 股东为重庆市江津区华信资产经营(集团)有限公司。 “德感建设”为现金流全覆盖类企业，退出平台名单的时间为2011年6月。 目前公司现有各类金融机构未结清贷款45950万元，金融机构的借款金额较小。 德感建设金融机构借款情况明细表 序号 贷款公司 债权人 贷款金额(万元) 剩余期限（月） 预计最终到期时间 13年内到期（万元） 1 德感建设 农业银行江津支行 12500 14 2014.6 8000 2 德感建设 中国银行江津支行 9000 15 2014.7 4000 3 德感建设 华鑫信托 9500 15 2014.7 500 4 德感建设 新华信托 4950 22 2015.2 0 5 德感建设 新华信托 10000 24 2015.4 0 合计 45950 12500（已偿还1500） 江津区德感工业园 德感工业园系重庆市首批批准的16个省级特色工业园区之一。连续8年入选重庆市十强特色工业园区。 2012年7月荣获国家科技部“国家绿色装备制造高新技术产业化基地”。 园区总体规划面积56平方公里，分A区和B区，A区规划面积19平方公里，已建12平方公里。 园区重点发展装备制造、汽车整车及零部件、粮油食品三大百亿级产业，培育电子信息新兴产业和临港物流支柱产业。目前已累计入驻企业203家。 园区12年实现工业总产值231亿元，入库税收5.8亿元，园区税收留存1.9亿元。13年预计实现工业现价总产值300亿元，入库税收7亿元，园区税收留存实现2.5亿元。 担保企业-重庆市江津区华信资产经营（集团）