风险厌恶下合作研发的双边激励合同.docVIP

风险厌恶下合作研发的双边激励合同 风险厌恶下合作研发的双边激励合同 引言 　　合作研发有助于降低交易费用、减少不确定性并实现优势互补[1]，通过知识共享产生溢出效应[2，3]。尽管存在这些优点，但合作研发中以研发人员为载体的知识、技能、经验等的投入难以观测和监督，易滋生道德风险[4，5]。不仅如此，合作研发中的参与双方均存在双边道德风险问题[6]。 　　一些学者试图借助激励机制来解决上述问题，他们探讨了合作研发的最优激励合同[7～10]。Bhattacharya等考察合作研发中的专利保护及授权许可机制，并刻画了专利许可的最优完全与不完全合同[4]。Wu等分析了制造商和供应商分别致力于核心部件和零配件研发活动下，最优线性分成契约与双方的研发投入以及产品质量的关系[11]。 　　上述文献假定参与一方拥有完全谈判能力。与之不同，Bhaskaran等在纳什谈判框架下分析了合作研发中的线性分享机制、投资分担机制和创新分享机制及一种机制优于其他机制的条件[12]；赵丹和王宗军以及沈克慧等的分析表明许可方应根据自身不同的议价能力采用不同的许可方式[13，14]；代建生和范波的研究表明：在线性分成合同下，最优线性分享比例由合作研发的生产技术特性所确定，与谈判能力无关[15]。 　　上述研究假定研发组织风险中性。当研发产出具有不确定性时，研发企业的参与努力受到风险偏好的影响，这又反过来影本文