第四篇_金融中介与商业银行概念.ppt

第四篇 金融中介与商业银行 第十二章 金融中介机构 第一节 金融中介概述 一、金融中介的主要职能 信息中介：降低信息不对称 降低交易成本 为投资者提供风险分担和风险管理功能 专业化服务降低投资的参与成本 流动性转换 第二节 金融中介的构成 按金融中介机构的资金来源可以将金融中介机构分为存款性金融机构、非存款性金融机构和官方和半官方专业信用机构。 一、存款性金融机构 存款性金融机构是指其资金来源主要是吸收各类存款的金融机构，主 要包括商业银行、储蓄机构、信用合作社。其共同特点是：通过出售间接 证券获得资金，到期按约定的金额归还至少不低于原来的名义金额。 （一）储蓄机构 储蓄机构又称节俭机构。它同银行的最大区别在于，其贷款对象主要是 其存款客户，而银行可以向全社会提供贷款。 1.储蓄机构的特点 （1）资金来源多为流动性较大的储蓄存款，而资金运用则多为期限较长的贷款与投资。 （2）储蓄机构每项资金运用所得到的利息通常在契约中确定后，则在期满前是不能变动的。 （3）储蓄机构的名称多种多样，但业务受较多限制。例如储蓄贷款协会、互助储蓄银行。 2.储蓄机构的风险规避 （1）注重资金运用的安全性。 （2）特别注重对利率的预测。 3.储蓄机构的发展及困境 储蓄机构经历了发展时期、鼎盛时期和衰落时期三个阶段。 第一阶段：19世纪末到20世纪40年