第十一章公司收购财务顾问为目标公司提供的服务.pdfVIP

2015年证券从业资格考试内部资料 2015证券发行与承销 第十一章 公司收购 知识点：财务顾问为目标公司提供的服务 ● 定义： 在公司收购活动中，收购公司和目标公司一般都要聘请证券公司等作为财务 顾问。一家财务顾问既可以为收购公司服务，也可以为目标公司服务，但不能同 时为收购公司和目标公司服务。 ● 详细描述： 1、预警服务。监视目标公司的股票价格，追踪潜在的收购公司，对一 个可能性收购目标提供早期的警告。 2、制定反收购策略。制定有效的反收购策略，阻止敌意收购。 3、评价服务。评价目标公司和它的组成业务，以便在谈判中达到一个 较高的要价；提供对要约价格是否公平的建议。 4、利润预测。如有需要，帮助目标公司准备利润预测。 5、编制文件和公告。编制有关的文件和公告，包括新闻公告，说明董 事会对收购建议的初步反应和他们对股东的建议。 例题： 1.一家财务顾问既可以为收购公司服务，也可以为目标公司服务，还可以同 时为收购公司和目标公司服务。 A.正确 B.错误 正确答案：B 解析：本题所要考核的知识点是财务顾问在公司收购中的作用。 在公司收购活动中，收购公司和目标公司一般都要聘请证券公司等作为财务 顾问。一家财务顾问既可以为收购公司服务，也可以为目标公司服务，但不 能同时为收购公司和目标公司服务。 所以，本题说法错误。 2.符合个人申请注册登记为财务顾问主办人的条件有（）。 A.最近36个月未因执业行为违法违规受到处罚 B.最近12个月无违反诚信的不良记录 C.未负有数额较大到期未清偿的债务 D.具备中国证监会规定的投资银行业务经历 正确答案：A,B,D 解析： 3.以下属于财务顾问为收购公司提供的服务有()。 A.与目标公司的董事或大股东接洽，并商议收购条款 B.帮助准备要约文件、股东通知和并购公告，确保准确无误 C.提出具体的收购建议 D.替并购公司寻找合适的目标公司，并从收购公司的战略和其他方面评估目 标企业 正确答案：A,B,C,D 解析： 4.下列选项中属于财务顾问对收购人及被收购公司履行持续督导职责的是 （）。 A.督促收购人及时办理股权过户手续，并依法履行报告和公告义务 B.督促和检查收购人及被收购公司依法规范运作 C.督促和检查收购人履行公开承诺的情况 D.督促和检查履行收购中约定的其他义务的情况 正确答案：A,B,C,D 解析： 5.财务顾问可以为目标公司提供的服务不包括（）。 A.编制文件和公告 B.利润预测 C.反收购策略 D.提出收购建议 正确答案：D 解析： 6.()不属于财务顾问为收购公司提供的服务。 A.寻找目标公司 B.预警服务 C.提出收购建议 D.商议收购条款 正确答案：B 解析： 7.在公司收购的融资方案中，收购公司一般来说采用融资方式的优先顺序是 （）。 A.发行股票，发行债券，银行贷款，公司内部自有资金 B.公司内部自有资金，银行贷款，发行债券，发行股票 C.公司内部自有资金，银行贷款，发行股票，发行债券 D.公司内部自有资金，发行债券，发行股票，银行贷款 正确答案：B 解析：