我国金融控股公司外部监管模式探析.pdfVIP

防范这些风险便成为了当前理论研究中迫切需要解决的问题。本论文 就主要针对我国金融控股公司的外部监管模式问题进行一下详细的 分析。 本文所说的外部监管是指针对金融控股公司经营行为可能对经 济环境产生的风险，监管部门根据一定的监管模式，采取监管行动以 ， 最大限度的保护金融体系的稳定运营。本文主要分四个部分来对我国 1 金融控股公司的监管模式进行探讨。 一 第一部分主要介绍了金融控股公司的界定、经营优势及风险。在 本章中，笔者首先阐明了金融控股公司的概念及金融控股公司之所以 产生存在的原因一一金融控股公司具有独特的经营优势，接下来便分 析了金融控股公司对经济环境所带来的风险，从而提出需要对其进行 监管的必要性。由于本文主要是分析金融控股公司的监管问题，因而 所指的风险主要是金融控股公司的经营行为对整个经济环境产生的 风险，主要分为金融控股公司经营失败情况下对经济环境所产生的风 险和即使金融控股公司没有经营失败也会对经济环境造成的风险两 方面。 本文的第二部分主要是在第一部分的基础上分析了当前金融监 管的主要理论、国际上对金融控股公司监管的原则以及美、英、日等 国金融控股公司监管模式的比较。本章主要是向读者介绍一些国外对 金融控股公司监管的理论及实践情况，进而为我国对金融控股公司的 ● 监管方面提供一些思路。在本章中，笔者首先提出了当前比较流行的 一 一 一些监管理论，这主要有垄断理论，金融风险传递理论及博弈论等等。 然后介绍了国际金融机构对金融控股公司监管的一些原则，接下来又 介绍了美国、英国、日本等发达国家金融控股公司监管模式的情况， 在介绍时主要是从监管架构及风险控制的重点两方面来进行比较的。 从对金融控股公司监管模式的国际比较中我们可以看出，资本充足率 是各国对金融控股公司监管的重要内容，资本充足率是否达标是金融 控股公司安全稳健运营的重要保障，所以在本章的最后，笔者又比较 详细的介绍了由巴塞尔银行监管委员会、国际证券联合会和国际保险 监督协会协调指导下的金融集团联合论坛所提出的关于资本充足的 衡量方法。 在明确了金融控股公司的相关概念及国际上对金融控股公司监 管的情况后，笔者便进入本文第三部分，即对我国金融控股公司监管 模式现状的分析。在本章中，首先分析了我国金融控股公司的发展现 状及其特有的风险。由于我国和发达国家在市场环境、发展阶段等方 面都有所不同，我国的金融控股公司在发展过程中也表现出了与发达 国家不同的特点。相应的，我国金融控股公司除了具有国际上金融控 股公司的一般风险外还有其特有的风险，这主要有：高管人员资格风 险、资金违规入市风险以及产业资本进入金融领域违规操作风险等 等。在本章的最后，笔者对我国金融业监管模式的现状及我国在对金 融控股公司监管方面的发展进行了分析，同时还指出了目前监管框架 的一些不足，为进入第四章的写作打下基础。 本文第四部分也是本文的重点部分，主要是在前文分析的基础上 提出对我国金融控股公司监管模式方面的一些建议。主要分两个方 面，首先是提出我国金融控股公司外部监管的框架，笔者认为在风险 监管框架的构建方面我国应该充分考虑我国金融业发展的现状及将 来会发生的变化情况，在现阶段，由于我国还是采用分业的机构监管 模式，所以可以采取由人民银行作为对金融控股公司母公司的主监管 部门，协调银监会、证监会、保监会共同对我国金融控股公司进行监 管，同时，进一步完善我国的监管联席会议制度。随着我国金融市场 及监管手段的发展，我国可以逐渐由分业监管过渡到综合监管模式， 也即综合的功能型监管模式，这时可以成立专门的金融管理机构，比 如金融监督管理局来对金融控股公司进行监管而人民银行则专司货 币政策制定职能