银行监管的基本理论.ppt

银行监管的基本理念与实践 中国银行业监督管理委员会 湖北监管局 高国林 银行业监管的基本理论 银行业监管的基本理念 第一部分 银行监管的基本理论 银行业监管的基本理论 什么是银行业监管？ 银行业监管（Banking Regulation or Supervision)，即监管部门依据有关的法律法规和监管指引，对银行业市场参与者及整个银行业体系运行进行监督和管理，以维护体系安全稳定，规范参与者的行为 其核心是监管者与被监管者的一种关系和博弈，也就是政府与市场的一种关系和博弈 银行业监管的基本理论 为什么需要银行监管？ 银行监管对于经济及金融体系的作用，一直是市场自由主义和干预主义等经济学派争论的焦点 从古典经济学开始，到新古典经济学、凯恩斯宏观经济学、信息经济学、社会管制理论、博弈论等，都从不同角度提出了银行监管理论主张，包括最后贷款人、金融体系的内在脆弱性、经济管制理论、不完全信息以及金融行为理论与博弈 银行业监管的基本理论 古典经济学：“看不见的手”，主张市场自由调节，反对政府干预 “最后贷款人”（Lender of Last Resort）理论：“看不见的手”无法控制通胀或紧缩，为更加广泛意义的银行监管奠定了理论基础 银行业监管的基本理论 金融体系的内在脆弱理论溯源于凯恩斯主义经济学对古典经济学自由放任观点的革命性挑战：认为自由放任的银行制度和金融机构的个体行为，具有较强的脆弱性和不稳定性，需要强有力的监管来缓解其内在风险 银行业监管的基本理论 经济周期说占据了金融体系内在脆弱性的重要地位 经济危机的分析框架又为明斯基（Hyman P. Minsky，1985）和金德尔伯格（Kindleberger，1985）继承和发展 流动性学说强调，金融机构的资产负债错配及流动性下降，会导致金融体系的内在脆弱性 金融风险传染说则认为，金融机构之间的风险传递导致了金融机构脆弱性的蔓延和扩散 开放经济的“投机性冲击”模型（Speculative Attack）将汇率因素引入金融体系的脆弱性 银行业监管的基本理论 监管要解决的几个问题 （1）市场失灵（特征：竞争不充分） 银行业监管的基本理论 （2）信息不对称 金融体系更为突出的信息不完备和不对称现象，导致即使主观上愿意稳健经营的金融机构也有可能随时因信息问题而陷入困境 银行业监管的基本理论 （3）委托-代理问题 当存在多个代理人时，他们之间还存在着“合谋”的问题。如一家金融机构一般会有多个分支机构，这些分支机构的经营者可能采取“合谋”行动来对付股东。当监管难以覆盖所有分支机构，产生多个委托-代理人问题 金融机构的高度关联性使得这个问题也尤为突出 银行业监管的基本理论 （4）外部性：不好的溢出效应 金融机构的破产倒闭及其连锁反应将影响体系中别的机构甚至整个体系 杠杠性加剧这种外部性 银行业监管的基本理论 （5）金融机构自由竞争的悖论 自由竞争结果优胜劣汰，可能危及金融体系稳定 银行业监管的基本理论 随着全球化的推进，发达国家和发展中国家所经历的金融脆弱性以及部分国家和地区系统性金融危机的爆发，在某种程度上抵消了金融自由化的积极效果 研究领域开始重新关注金融体系的安全性及其系统性风险，而金融脆弱性和传染性再次成为金融监管的重点 银行业监管的基本理论 小结 监管的核心在于如何协调政府与市场之间的关系，监管制度与一个时代的金融市场、政治制度、法律制度、文化传统等密切相关 银行监管的基本理念 四四六： 四个监管目标 四条监管理念 六条良好监管标准 监管根本依据：银监法 《银行业监督管理法》已于2003年12月27日第十届全国人大常委会第六次会议审议通过，于2004年2月1日起施行 人大常委会副委员长成思危：这是我国法制建设中的一件大事，对促进我国银行业监督管理事业的发展具有重要的意义 《银行业监督管理法》共6章50条，对银行业监管的目标、监管的对象、监管的原则、监管的独立性、监管者的保护、监督协调机制、监督管理机构的设置和要求、监督管理机构的具体职责、监督管理机构的权限、法律责任等作了明确的法律规定 成思危：银行业监督管理机构在执法的过程中，一定要按照“有法必依、执法必严、违法必究”的原则监管，忠于职守，履行好监管职责 监管根本依据：银监法 刘明康:《银监法》适应了我国银行监管体制改革的需要，对于加强银行业的监督管理，规范监督管理行为，促进银行业健康发展，具有深远的历史意义。 银监会主要职能 银监会主要职能 银监会主要职能 2-1：“四个监管目标” 通过审慎有效的监管,保护广大存款人和消费者的利益 通过审慎有效的监管,增进市场信心 通过宣传教育工