会计师事务所行业专长及审计质量探究述评.docVIP

会计师事务所行业专长及审计质量探究述评摘 要：本文系统地总结和评价了国外对会计师事务所行业专长的相关研究，包括会计师事务所行业专长与审计质量的关系，以及会计师事务所发展行业专长的影响因素等。同时，也提出该领域未来的研究方向，希望能对今后我国的会计师事务所行业专长研究提供借鉴。 关键词：会计师事务所 行业专长 研究述评 一、 引言 会计师事务所的行业专长是指会计师事务所拥有的对某一行业的专有知识和专业技能，是会计师事务所对特定行业的审计技术进行额外投入而形成。自从上世纪70年代美国解除对审计市场的管制，审计市场竞争开始加剧(M?her 等. 1992)，当时的“八大”都意图争取其他事务所的客户以扩大市场份额。由于这种战略属于零和博弈，因此导致了价格战和整个行业利润的降低（Wall Street Journal 1985a,1985b,1987；Work 1985）。会计师事务所需要寻求某种有效的竞争战略以增强其竞争优势。上世纪90年代初，行业专门化的竞争策略得到各大会计师事务所的高度重视，各大事务所纷纷开始按照客户的行业特征改变组织结构，并极力向客户展示各自所具有的行业专长，而之前会计师事务所的组织结构是按照其自身的业务类别进行分类，即按照审计、税务、咨询等分类(Public Accounting Report 1993, 1995)。如今，国际四大事务所仍在竭尽全力推销其行业专长，从各家事务所的网站对自身特征的描述就能看出。 在国外，从1967年Zeff和Fossum用会计师事务所在特定行业的市场份额来对会计师事务所的行业专长进行计量之后，出现了大量的文献对会计师事务所的行业专长及其对审计市场的影响进行研究，这些文献的研究结果进一步证实了会计师事务所发展行业专长的重要性。本文拟对国外已有的会计师事务所行业专长的研究文献进行总结和梳理，以期促进今后国内会计师事务所行业专长的研究。国外关于会计师事务所行业专长的研究主要可划分为四个方面：第一，会计师事务所行业专长的计量；第二，事务所行业专长与审计收费的关系；第三，事务所行业专长与审计质量的关系；第四，事务所形成行业专长的影响因素。本文主要从事务所行业专长与审计质量关系方面进行讨论。 二、 审计质量与行业专长关系的研究 会计师事务所的行业专长是会计师事务所对特定行业的审计技术进行额外投入而形成，这些额外的投入使得会计师事务所能够提供高质量的审计服务，或者能够以更低的单位成本提供审计服务。但是由于研究者难以直接观察到会计师事务所对各行业的投入成本情况，而通常认为会计师事务所的行业专长能够为会计师事务所带来更高的市场份额，因此，过去的研究绝大多数用会计师事务所的市场份额来衡量会计师事务所行业专长，并将市场份额高于某个比例（一般是取10%，15%或20%作为阀值）或者排名靠前的几名会计师事务所认定为具有行业专长。 Zeff和Fossum（1967）对美国审计市场会计师事务所的行业专长进行了描述。他们以不同的标准（如会计师事务所所审计客户的总资产、营业收入等）计算了38个行业（包含526家公司）会计师事务所的市场份额，并以此来代表会计师事务所行业专长。后来的研究大部分都采用了Zeff和Fossum的这一方法来衡量会计师事务所行业专长。 Craswell等（1995）发现行业内的高市场份额会计师事务所比低份额会计师事务所多收取34%的费用溢价，就此推断是因为专长会计师事务所提供了高质量的审计服务。之后关于行业专长与审计费用的研究多沿袭此思路来推断行业专长与审计质量的关系。 关于会计师事务所行业专长于审计质量的研究，大多文献发现审计质量与会计师事务所行业专长正相关，也有少数几篇文献没有发现两者正相关。 (一) 没有显著关系。Lys和Watts（1994）检验了会计师事务所行业市场份额与会计师事务所受到的法律诉讼之间的关系。他们预计行业市场份额较高的会计师事务所具有更高水平的行业专长，因而审计质量较高，从而受到的法律诉讼较少。但无论使用两分法还是连续变量取值来衡量会计师事务所行业专长，研究结果都表明行业市场份额与会计师事务所受到的法律诉讼之间没有关系，这意味着会计师事务所行业专长与审计质量没有明显的相关关系。Abbott等(2001)以破产公司为样本，以破产之前的年份为检验时间段，以会计师事务所是否为这些公司在破产之前发表非持续经营意见来衡量审计质量，结果用11种方法来计量行业专长时，没有得到一致结论。Michael等(2007) 用操纵性应计利润(DAC)来衡量审计质量，预计行业市场份额高的会计师事务所具有行业专长，应该更有能力限制其客户操纵应计利润，因此专长会计师事务所的客户的DAC应该更低。但研究结果没有发现高市场份额的会计师事务所