恒逸石化股份有限公司关于开展2016 年商品衍生品交易业务的公告.PDF

证券代码：000703 证券简称：恒逸石化 公告编号：2016-046 恒逸石化股份有限公司 关于开展2016 年商品衍生品交易业务的公告 本公司及全体董事保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚假记载、误导 性陈述或重大遗漏。 一、审批程序 恒逸石化股份有限公司（以下简称“恒逸石化”或“公司”）于2016 年4 月22 日召开第九届董事会第二十五次会议，会议以9 票同意，0 票反对，0 票弃权的表决 结果审议通过了《关于开展2016 年商品衍生品交易业务的议案》。 该议案尚需提交公司股东大会审议。该事项不涉及关联交易，无需履行关联交易 决策程序。 二、商品衍生品交易业务品种 公司商品衍生品交易业务品种包括精对苯二甲酸（PTA ）、乙二醇（MEG ）和聚 酯商品的期货及远期合约。 三、公司开展商品衍生品交易业务的必要性 公司是国内生产精对苯二甲酸（PTA ）和聚酯纤维的龙头企业。截至 2015 年12 月 31 日，公司PTA 和聚酯纤维业务收入占公司营业总收入比例接近 100%。根据 2016 年市场和公司经营情况，公司预计2016 年生产经营所需的 PTA 、MEG 等原料 价格以及公司聚酯纤维产品价格仍有发生大幅波动的可能，为规避上述商品价格发生 剧烈波动的风险，公司需要开展商品衍生品交易业务进行应对。 四、公司开展商品衍生品交易业务的准备情况 公司已于2011 年制定了《期货业务管理制度》，同时于2015 年4 月17 日召开 的公司2014 年度股东大会上审议通过了 《商品衍生品交易管理制度》，要求参与商 品衍生品交易业务的人员严格相关规定及流程进行操作。公司参与商品衍生品交易业 务的人员已经过专项培训并充分理解所涉及商品衍生品交易业务品种的特点与风险。 五、公司开展商品衍生品交易业务控制规模 1 根据公司2016 年产能和近期原料及聚酯商品价格估算，公司2016 年开展商品衍 生品交易业务合计投资的保证金金额为不超过 20,000 万元（实物交割金额不计入在 内），授权期限自2015 年度股东大会审议通过之日起至2016 年度股东大会召开之日 止。 六、开展商品衍生品交易业务的风险分析 1、市场风险：在行情变动急剧时，公司可能无法完全实现锁定原材料价格或产 品价格，造成损失。 2、流动性风险：商品衍生品交易在公司《商品衍生品交易管理制度》中规定的 权限内下达操作指令，如市场波动过大，可能导致因来不及补充保证金而被强行平仓 所带来的实际损失。 3、操作风险：由于期货及远期交易专业性较强，复杂程度较高，会存在因信息 系统或内部控制方面的缺陷而导致意外损失的可能。 4、信用风险：价格出现对交易对方不利的大幅度波动时，交易对方可能违反合 同的相关规定，取消合同，造成公司损失。 5、法律风险：因相关法律制度发生变化或交易对方违反相关法律制度可能造成 合约无法正常执行而给公司带来损失。 七、公司拟采取的风险控制措施 公司商品衍生品交易计划是根据市场及实际经营情况制定，目的在于规避价格波 动对经营效益的不利影响。公司严格按照公司《商品衍生品交易管理制度》的规定来 安排计划、审批、指令下达、操作、稽查、审计等环节并进行相应的管理。 八、公允价值分析 公司选择的商品衍生品交易业务品种将在国内正规交易所交易，市场透明度大， 成交较为积极，成交价格和当日结算单价能充分反映商品衍生品的公允价值。 九、会计政策及核算原则 公司衍生品交易相关会计政策及核算原则按照中华人民共和国财政部发布的《企 业会计准则－金融工具确认和计量》及《企业会计准则－套期保值》相关规定执行。 十、独立董事意见 公司独立董事就公司开展商品衍生品交易发表以下独立意见： 1、公司使用自有资金开展商品衍生品交易的相关审批程序符合国家相关法律、 法规及《公司章程》的有关规定。 2 2 、公司已就开展商品衍生品交易建立了健全的决策和风险控制组织机构及《商 品衍生品交易管理制度》，