中国公允价值确定方法分析.doc

中国公允价值确定方法分析摘要：针对中国现行准则体系谨慎地全面地引入公允价值的现状，笔者从上市公司2007年、2008年年报入手，分析有关公允价值的确定方法，发现其存在不一致的现象，主要表现是有的以销售协议价格作为首选，而有的将活跃市场报价作为首选。为此，应从如下方面改进：完善公允价值运用市场条件、制定公允价值计量准则及应用指南、打造复合型高端人才队伍。 关键词：会计准则；公允价值；估价技术；资产评估 作者简介：胡著伟(1968－)，男，河南南阳人，河南财经学院会计学院副教授，主要从事财务管理与会计学研究。 中图分类号：F231　文献标识码：A　文章编号：1006－1096(2010)02－0070－04　收稿日期：2010－01－10 20世纪90年代以来，金融衍生工具的大量产生以及随之而来的金融风险使得公允价值成为唯一能够被认可的计量属性(黄学敏，2004)。大量应用公允价值进行计量和报告，已成为20世纪末和21世纪初会计及其他经济学科领域发展的重要特征(谢诗芬，2003)。中国顺应潮流，在2006年2月15日发布了包括1项基本准则和38项具体准则在内的企业会计准则体系，其最大亮点就是公允价值的适度、谨慎运用，这一方面契合了中国经济改革的市场化进程及相关支撑环境的完善程度，另一方面实现了与国际财务报告准则的趋同(刘玉廷，2007)。会计准则运用结果直接关乎企业的财务状况和经营成果，进而影响各利益相关者，即准则的“经济后果”(Zeff，1978)决定了公允价值的运用绝非是简单地准则制定和实施，还需要相应配套环境的支撑。在全球金融危机引发公允价值计量存废之争的背景下，对其实际运用情况尤其是公允价值确定方法――这一难点进行分析，提出完善对策，具有重要意义。本文从公允价值在上市公司具体准则中的运用出发，以上市公司2007年、2008年年报中披露的公允价值确定方法为基础，分析并查找有关公允价值确定中存在的主要问题，并针对发现的问题提出改进建议。 一、公允价值计量在中国现行准则中的运用分析 计量是会计系统的核心职能(Yuri，1979)，进而成为现代会计的发展动力之一(葛家澍，2001)。会计计量在脱离原始计量时期进入货币计量时期以后，大致经历了三个阶段：以如实记录为基础的直观计量阶段、以历史成本为基础的计量方法逐步完善阶段、公允价值计量形成发展阶段，已出现以公允价值计量基础取代历史成本计量基础的总趋势，这是历史的进步(陈美华，2006)。 (一)公允价值在准则中的运用情况 财政部立足经济全球化，在充分考虑中国当前的社会、经济、法律等环境因素的基础上，在《企业会计准则》(2006)中尽可能适度地应用了公允价值。首先在基本准则上对公允价值定义及与其他计量属性的关系加以说明，然后结合具体会计准则规范对象运用，在38项具体会计准则中涉及计量的有30项，在这30项准则中又有21项不同程度地运用了公允价值计量(其中17项具体会计准则直接运用了公允价值)，具体情况见表1。 ①～④在存货、固定资产、生物资产、无形资产四项具体准则中，均在计量或初始计量中做出了几乎一致的规定，即投资者投入相关资产的成本，应当按照投资合同或协议约定的价值确定，但合同或协议约定的价值不公允的除外。这意味着接受投资形成的相关资产，不允许直接以公允价值确定。另外准则均规定，非货币性资产交换、债务重组等所取得的相关资产的成本，应分别按照相应的准则确定，而非货币性资产交换、债务重组准则对符合条件的交易均引入公允价值计量。⑤公允价值只在非同一控制下的企业合并时使用。⑥承租人在确定融资租入资产价值时用到，融资租赁中出租人对未担保余值的后续计量。 (二)公允价值在准则中的运用特点 1.谨慎性 虽然在涉及计量的准则中有70％运用了公允价值计量，但是其运用是有约束条件的，表现在一方面历史成本基础地位没有动摇，基本准则第43条规定“企业在对会计要素进行计量时，一般应采用历史成本”。这强调历史成本计量属性的主导地位。另一方面公允价值运用中苛刻的限制条件，比如《企业会计准则第7号――非货币性资产交换》规定，非货币性资产交换中运用公允价值计量必须满足两个条件：一是交换具有商业实质，二是换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量，其中，商业实质是指换人资产的未来现金流量在风险、时间和金额方面与换出资产显著不同，或者换人资产与换出资产的预计未来现金流量现值不同，且其差额与换人资产和换出资产的公允价值相比是巨大的。这表明中国现行会计准则对公允价值的运用是全面而谨慎的。 2.针对性 现行准则体系采用“交易或事项”导向，即打破原来分行业的会计制度模式，针对“交易或事项”进行规范，这样容易实现不同行业的统一。这种导向延伸到公允价值