剖析第八章 中央银行.pptVIP

（一）中央银行的产生背景 （二）中央银行产生的客观必然性 （三）中央银行的产生途径 集中银行券的发行 集中票据清算 充当最后贷款人 金融的统一监管问题 1、由股份制或私人商业银行发展而来（如瑞典银行、英格兰银行） 2、直接由政府出资建立（如美国联邦储备体系） 英格兰银行发展成为中央银行 美国联邦储备体系的建立 1791年美国国会暂时批准成立第一国民银行，但是在各个州银行的反对中于1811年停业。 中央银行的发展 中央银行国有化：1945年法兰西银行、1946年英格兰银行 立法形式确定中央银行职责：如1957年《德意志联邦银行法》 世界性的金融合作加强了央行职能：如1944年布雷顿森林国际金融会议后建立的IMF是各国中央银行职能在世界范围内的扩展 第一节 中央银行的性质与职能 一、中央银行的性质 应处于超然地位，在执行业务活动时，不应受到行政和其他部门的干预。 央行的四大职能 1、发行的银行  准备金管理的意义： 存款准备金指存在人行准备金帐户和往来帐户的存款： 一部分是支付准备金，即库存现金，为保证存款支付和票据清算而保留的货币资金； 一部分是法定存款准备金，依照法律的规定，商业银行必须将其存款的一部分上缴中央银行。 实行存款准备金制度的意义： 保证商业银行等金融机构的清偿能力，有利于约束商业银行贷款规模，控制信用规模和货币供应量。 4、调节和控制宏观经济的银行： （1）制定和实施货币政策（金融政策） （2）进行金融监管 （3）参加国际金融活动 第二节 中央银行制度的形式与结构 一、中央银行制度的形式 1.单一的中央银行制:分为一元式和二元式两种。 （1）一元式。是指一国由中央银行及其众多的分支机构来执行中央银行职能。 （2）二元式。是指一国内建立中央和地方两级相对独立的中央银行机构。如美国、德国。 联邦级：联邦储备委员会、联邦公开市 美国联邦储备体系 场委员会、联邦咨询委员会 （the Fed） 地方级：全国划分为12个联邦储备区， 每个区设立一家联储银行 2.复合中央银行制：即“一身二任” 。如前苏联和东欧、我国在1983年以前。 3.准中央银行制度：如新加坡和中国香港特别行政区 4.跨国中央银行制度：如欧洲货币联盟 中国人民银行采取单一的中央银行制度。 二、中央银行的资本构成 补充：中央银行的独立性 相对独立性：央行在制定和执行货币政策上可以不受政府的干预、影响和控制。 1.独立性较大的模式：如美国和德国的央行 2.独立性稍次的模式：如英国和日本的央行（日本银行与大藏省的关系） 3.独立性较小的模式：如意大利的央行 中国人民银行隶属国务院，独立性较差。 补充：中央银行的资产负债业务 美国联邦储备系统合并资产负债表（2005年） （单位：10亿美元） 中央银行的负债业务 1.存款业务：按存款主体不同，分为准备金存款、政府存款、外国存款。 2.货币发行业务：央行最重要的负债业务，央行通过再贴现和再贷款、购买证券、收购金银和外汇等业务发行货币。 3.发行中央银行债券。 4.对外负债。 5.资本业务：中央银行筹集、维持和补充自有资金的业务。中央银行自有资金（资本）形成途径有三条： 政府出资； 地方政府或国有机构出资； 私人银行或部门出资。 中央银行的资产业务 1、贷款和再贴现业务 （1）央行贷款是商业银行基础货币的重要来源。对象主要是商业银行和国家财政。 3、公开市场业务 中央银行直接在证券市场上买卖有价证券等，来影响货币供应量和市场利率的行为。 4、金银外汇储备业务 外汇储备的形式：金银、外汇、国际货币基金组织的储备头寸和SDRs（特别提款权）。 第三节 中央银行的货币政策工具及其操作 第四节 我国的中央银行 1、旧中国中央银行 2、中国人民银行 （1）中国人民银行的成立（1948.12.1） （2）中国人民银行一身二任、大一统 （3）中国人民银行专门行使中银行职能（1983.9.17），二元银行制建立 （4）按经济区域设立分支机构（1998） （5）1992年8月，国务院决定成立证券委和中国证监会，将证券业的监管职能从人民银行分离出来。1998年，国务院决定成立保险监督管理委员会，将保险业的监管职能从人民银行中分离出来。 （6）2003年，十届全国人大一次会议决定，成立银监会，建立了银监会、证监会和保监会分工明确、互相协调的金融分工监管体制。 我国金融监管体系 以中央银行为核心的单层多头管理，管理权限集中在中央一级政府部门，管理机构有国务院、中国人民银行、