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我国银行产业发展阶段定位及升级路径研究【摘要】我国商业银行在盈利模式、金融创新、风险控制等几个主要方面与发达国家存在明显差距，文章将发达国家商业银行产业发展划分为三个阶段，提出银行产业升级的动力主要是金融创新，这对我们更好地进行银行产业发展阶段定位、银行产业升级路径分析，从而更好地促进我国银行产业升级具有重要的现实意义。 【关键词】银行产业 银行产业升级 银行产业发展阶段 我国金融体系现阶段属于明显的银行主导型。银行产业是我国的核心产业，银行产业问题研究具有关联全局的影响。广义银行产业包括商业银行、政策性银行、非银行金融机构等，本文所称银行产业特指商业银行。 产业经济学认为产业内部的变动是由劳动密集型向知识密集型产业方向发展的，产业升级是产业演进的一个衍生概念，是指产业演进中主导产业在三次产业之间以及各产业内部依次转移，不断提高产品附加值的过程，也指同一产业内部的升级，是指同一产业内初级层次部分通过技术创新向中级、高级层次的转化。本文主要依据后一层含义展开。 当前学者对产业升级的相关表述有以下三种观点：第一种观点为产业替代论，产业升级的定义为用高附加值产业代替低附加值产业的过程。第二种观点为结构效率论，产业升级的定义有两层含义：产业结构的改善与产业效率的提高；内部结构的改善，主要为产业内部组织分工、资源配置协调发展，是三次产业的比例和格局从低级往高级演进并优化完善的过程；产业效率的提高，主要为生产技术水平改进、生产要素优化、产品质量提升，是产业个体从产品技术含量、经营管理到劳动生产率、综合效益的现代化和高级化。第三种观点为技术水平论，同类产业中高技术生产类型比中低技术生产类型的比重增大，或者由于现有产业技术有重大突破，产业在形态上发生变化①，这些都是技术水平论下的产业升级的定义。在产业内升级中产业本身的基本特征是其生产主要依托的经济资源大体不变但资源利用效率提高了。产业内升级主要是靠技术进步和提高劳动生产率来达到的。 综上所述，银行产业升级即是以金融创新为动力，优化组合生产要素，持续提高银行运营效率，推进银行产业内部中、低级层次向高级层次转化的质变进程。 发达国家银行产业升级的阶段划分 自现代商业银行出现至今，由于银行产业内部金融创新的强力推动，为了达到促进银行产业整体绩效逐步提高的主要目标，西方主要发达国家金融监管当局的金融监管政策经历了粗放式混业—严格分业—混业监管三个阶段的变化，银行产业也随之经历了初级、中级、高级三个发展阶段的演进。 1929至1933年发达资本主义国家爆发的金融大危机凸现出金融监管前所未有的重要性，1933年美国颁布的《格拉斯—斯蒂格尔法案》标志西方发达资本主义国家银行产业初级发展阶段粗放金融混业监管的结束，同样美国《1999年金融服务现代化法案》标志着银行产业中级阶段严格分业监管的结束。而2008年以来美国次贷危机的爆发并没有改变发达国家金融混业经营的态势，主要发达国家金融监管只是将投资银行业务剥离，或在金融控股公司内部设立防火墙，以期达到将投资银行业务与传统银行业务隔离的目的，发达国家金融业并没有改变混业经营的格局，银行产业发展的总体趋势没有变化。 大量实证研究表明，在银行产业从初级发展阶段到中高级发展阶段演进过程中，西方主要发达国家金融监管政策并不只是从混业到分业、又到混业的简单重复，抑或是监管当局的政策偏好，而是为了适应该发展阶段的经济与金融发展的内在需求，是当时经济与金融发展的结果，也是商业银行等金融市场参与机构与金融监管当局持续博弈的结果。各国金融监管体制是根据本国和本地区金融市场和金融机构发展的实际情况实行不同的监管体系，而且随着金融机构和金融市场的发展变化而不断变化。② 金融创新是银行产业升级的动力 金融创新理论的基础是金融深化理论、理性预期理论和利率平价理论。发达资本主义国家银行产业升级的过程表明，金融创新是银行产业升级的根本动力。 当前我国金融分业监管体制限制了金融创新的发展空间。随着国内主要商业银行相继进行股份制改造并成功上市，各项业务加速发展，其总资产规模在世界银行同业排名大幅提升，但我国商业银行大而不强，除资产总额指标外，盈利和资产质量指标较国际先进银行差距甚远，表明我国银行产业与发达国家银行产业存在整体差距，二者处于不同的产业发展阶段。我国商业银行缺乏金融核心技术，缺乏金融综合经营空间，缺乏金融创新，提供的金融产品仅限于存款、贷款、汇兑以及少量中间业务等附加值较低的银行传统业务，提供产品品种单一，在投资银行银行产品营销市场竞争中处于劣势；欧美跨国银行凭借一百多年来形成的金融核心技术向我国金融市场高端客户提供金融综合经营的一揽子金融产品和服务，尤其是向我国企业提供国际市场IPO、企业并购融资等投资银行服务，在中国市场上处于绝对的