创业板董秘培训-股票二级市场交易监控及监管措施.pptVIP

* * * * * * * * * * * * 总体要求 动机 动机要端正 摒弃恶念、歪念、贪念 做优做强为出发点 认识要到位 把握形势 合法合规 消除侥幸心理 认识 * * 具体要求 重大事项的决策程序需符合保密制度要求，进一步简化决策流程，缩短决策时限。 完善敏感信息管理，严格控制内幕信息知情人的范围，及时披露信息，必要时申请股票停牌，减少内幕交易机会。 建立敏感信息传递“留痕”制度，严格记录重大事项筹划过程、参与人员、讨论事项等信息。 完善信息披露发布流程，明确信息发布和审批的关键环节、关键点，杜绝通过调控信息披露内容、披露时点，或制造重组信息、市场炒作题材，配合或与“庄家”联手操纵。 完善机制 * * 具体要求 加强培训教育工作，提高守法意识，严禁在敏感时期交易敏感股票 全面推行内幕信息知情人登记制度，严格登记接触敏感信息人员以及亲属的个人信息。 及时签署保密协议，明确相关内幕信息知情人责任、义务 管好自己和身边的人，对内幕信息做到“三不”，不买卖相关证券、不泄露内幕信息、不建议他人买卖相关证券。及时提醒知情方： 关联方、重组方（政府、银行等机构） 相关财务顾问、会计师、律师等中介 完善对信息披露责任人的监督和约束机制，避免进行选择性信息披露和信息操纵 管好人员 * 具体要求 谨慎对待机构调研和媒体采访 严格记录调研时间、调研人员、调研内容 避免对外提供未公开披露的敏感信息 敏感信息无法做到保密时，应及时申请停牌或履行信息披露义务 公平信息披露 * 具体要求 及时核查 基本面变化情况 内幕知情人及其亲属交易 信息保密情况 准确披露 进展情况 存在的不确定性 注入资产的风险 严控风险 及时申请停牌，控制炒作风险 暂缓、中止或终止重组 配合调查 及时提交完整的知情人名单 及时提供筹划、决议、报批等阶段涉及的文件、会议记录、合同等资料 积极协助稽查需要的其他事宜 积极配合交易所和监管机构 谢 谢！ * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * 股票二级市场交易监控 及监管措施 2011年9月 * 主要内容 典型案例分析 异常交易监控机制 需要重点关注的问题 当前监管形势和要求 * 市场操纵 群体性炒作 超比例持股 短线交易 内幕交易 上市公司董监高人员 大股东及实际控制人 资产重组方高管人员 中介机构 从典型案例说起…… * 一、内幕交易—上市公司董监高 该案是证监会通过环境证据和间接证据推论认定内幕交易行为第一案 不承认知晓内幕信息，也不承认自己实施股票交易行为 根据公司惯例，董事会前五天将相关会议材料送交给各参会董事；佘鑫麒担任董事总经理，负责公司层面的经营管理业务，且在实施股票交易前均正常上班，因此认为佘已知悉该信息。 涉案股票账户由佘鑫麒代理开户，且该身份证主人已于2000年去世，涉案资金来源于佘某，无法提供涉案交易非其本人买卖的证据。 1 2007年2月14日买入“四川圣达” 67800股 2月15日召开股东大会 2月16日，公司发布2006年年度报告，净利润同比增长32.62%，当日股价盘中最高涨幅为10% 2月16日全部卖出，获利12.19万元 2 2007年7月9日买入“四川圣达” 57340股 7月10日，公司发布2007年度中期业绩快报，净利润较去年同期增长1682.28% 7月11日全部卖出，获利2万余元 “四川圣达”公司原董事、总经理佘鑫麒利用内幕信息交易 行政处罚：给予佘鑫麒警告，没收违法所得141955.80元，并处以 170346.96元罚款，同时市场禁入3年 * 该案是证监会首例查处法人内幕交易案 刑事处罚： “上海祖龙”犯内幕交易罪，判处罚金1915万元 陈榕生判处有期徒刑2年，缓刑2年 “创兴科技”公司实际控制人、董事长陈榕生利用内幕信息交易 2007年2月，实际控制人陈榕生计划将其控制的资产注入上市公司 2007年4月，开始同券商投行人员商谈通过定向增发注入资产事项 4月17日至5月9日，通过其控制的“上海祖龙”借用其它机构账户买入，陈榕生及其妻通过个人账户买入 5月9日停牌，次日发布公告，披露实际控制人拟将资产注入上市公司 “上海祖龙”盈利2000多万元 陈榕生夫妇盈利数十万元 一、内幕交易—上市公司实际控制人 * 2010年9月17日，证监会通报了该案调查情况，相关帐户2010年4月20日被依法冻结。 2011年1月17日，乌鲁木齐市中级人民法院公开审理“天山纺织”内幕交易案 2011年1月31日，《“天山纺织重组”内幕交易、泄露内幕信